Καθαρά ανοδική η τελευταία συνεδρίαση της εβδομάδας για την κύριες Ευρωπαϊκές Αγορές, την κίνηση των οποίων ακολούθησε και το Ελληνικό Χρηματιστήριο και μάλιστα με διαθέσεις υπεραπόδοσης.
Θα μπορούσε να υποστηριχθεί ότι η σημερινή κίνηση των Ευρωπαϊκών Χρηματιστηρίων αιφνιδίασε σημαντικό κομμάτι των αναλυτών, που προέβλεπαν πιο επιφυλακτικό κλίμα, εστιάζοντας στα πρακτικά της ΕΚΤ που “είδαν το φως της δημοσιότητας” και σύμφωνα με τα οποία, “οι αξιωματούχοι της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας ήταν διχασμένοι στη συνεδρίαση του Μαρτίου, για το πώς πρέπει να αντιμετωπιστεί η εκρηκτική άνοδος του πληθωρισμού, με μια μερίδα να τάσσεται υπέρ της αύξησης των επιτοκίων αυτό το Καλοκαίρι. Οι ίδιοι προειδοποίησαν ότι σε διαφορετική περίπτωση, η Τράπεζα κινδυνεύει να μείνει πίσω στη μάχη κατά του πληθωρισμού”.
Εν τω μεταξύ, δεν δείχνει ενδείξεις κόπωσης η ανοδική φορά, την οποία ακολουθούν οι αποδόσεις στην Αγορά ομολόγων, για όλους τους Ευρωπαίους Εκδότες, με την απόδοση του Ελληνικού 10ετους τίτλου να προσεγγίζει το 2,88%.
Από την άλλη, τίτλους τέλους στην ενισχυμένη εποπτεία της Ελλάδας τον ερχόμενο Αύγουστο, προανήγγειλε ο αντιπρόεδρος της Κομισιόν Βάλντις Ντομπρόβσκις, σε κοινή συνέντευξη Τύπου με τον Χρήστο Σταϊκούρα. Προϋπόθεση αποτελεί η ομαλή ολοκλήρωση της 14ης αξιολόγησης, η οποία, όπως εκτίμησε, βρίσκεται σε καλό δρόμο.
Επιστρέφοντας στο Χ.Α. και στα χαρακτηριστικά της σημερινής συνεδρίασης, η ευδιάκριτη αύξηση του τζίρου και η σαφώς πιο επιφυλακτική εικόνα σε μεσαία και μικρότερη κεφαλαιοποίηση, αν συνυπολογιστούν τα κέρδη του Γενικού Δείκτη, ο οποίος ολοκλήρωσε τις συναλλαγές σε υψηλά 28 συνεδριάσεων, με το αμέσως υψηλότερο κλείσιμο να έχει σημειωθεί στις 25/2 (927,25 μονάδες).
Έτσι, η επιστροφή του ΓΔΧΑ υψηλότερα των 900 μονάδων, ήταν αποτέλεσμα κινητοποίησης των “βαριών χαρτιών” και μένει να φανεί αν το ενδιαφέρον θα διευρυνθεί στις αμέσως επόμενες συνεδριάσεις.
Προσοχή, καθώς όλα τα μέτωπα ανησυχιών παραμένουν ανοιχτά και η μεταβλητότητα παραμένει το επικρατέστερο σενάριο.
Από εκεί και πέρα και όπως προαναφέρθηκε, η σημερινή ήταν η τελευταία συνεδρίαση της εβδομάδας, που αποδείχθηκε δεύτερη συνεχόμενη ανοδική, με εβδομαδιαία κέρδη 1,75% για τον Γενικό Δείκτη. Στο ίδιο διάστημα ο κλαδικός δείκτης των Τραπεζών, σημείωσε απώλειες 0,99%.
Από την αρχή του χρόνου ο ΓΔ επέστρεψε σε κέρδη 1,45%, ενώ ο ΔΤΡ καταγράφει κέρδη 12,07%.
Περιήγηση στους “πάνω ορόφους” της Αγοράς
Στην πρώτη θέση των κεφαλαιοποιήσεων του Χ.Α. ο ΟΤΕ (8,2 δισ. ευρώ) και ακολουθούν ΕΕΕ (7,1), ΟΠΑΠ (5), Eurobank (3,8), Εθνική (3,3), ΔΕΗ (3), Alpha Bank (2,6), Ελ. Πετρέλαια (2,3) και Μυτιληναίος (2,2 δισ. ευρώ).
Δεν ήλθαν σε επαφή με το “κόκκινο” οι μετοχές των Eurobank (0%) και Πειραιώς (+0,66%), ενώ μόνιμα με θετικό πρόσημο κινήθηκαν οι Alpha Bank (+1,36%) και Εθνική (+3,68%).
Μόνιμα με θετικό πρόσημο κινήθηκε και ο κλαδικός δείκτης των Τραπεζών, αναρριχόμενος μέχρι τις 660,63 μονάδες (+3,95%). Πριν τις τελικές δημοπρασίες βρέθηκε στις 648,12 (+1,99%) και ολοκλήρωσε τις συναλλαγές κοντά στο χαμηλό ημέρας και στις 644,35 μονάδες, με ημερήσια κέρδη 1,39%.
Υπενθυμίζεται ότι ο ΔΤΡ θέλει συνεχόμενα κλεισίματα υψηλότερα των 659 (απλός ΚΜΟ 60 ημερών), για να κινηθεί προς τις 675, 688 και 719 μονάδες (gap). Οι στηρίξεις στις 627, 608 (εκθετικός ΚΜΟ 30 εβδομάδων), 603 (ημερήσιο “stop long”) και 596 – 590 (ζώνη που την υπερασπίζονται οι δύο ΚΜΟ 200 ημερών). Κλείσιμο χαμηλότερα των 590, θα πιέσει προς τις 577 – 573 και 550 μονάδες.
Μένοντας στον κλάδο, “οι τρέχουσες γεωπολιτικές εξελίξεις, αλλά και η ραγδαία επιδείνωση των πληθωριστικών πιέσεων μπορούν, δυνητικά, να επηρεάσουν δυσμενώς τα μεγέθη των Ελληνικών Τραπεζών”, επισημαίνει στην ετήσια έκθεση για την Οικονομία ο διοικητής της Τράπεζας της Ελλάδος και στέλνει προειδοποίηση για τα δάνεια που μπαίνουν σε ρύθμιση, αλλά γρήγορα γίνονται μη εξυπηρετούμενα.
Σαφέστατο πλεονέκτημα των “buyers”, δείχνει η τελική εικόνα στο ταμπλώ των μη Τραπεζικών blue chips, όπου υστέρησαν μόνο οι ΑΡΑΙΓ (-0,74%), ΓΕΚΤΕΡΝΑ (-0,21%), ΕΛΛΑΚΤΩΡ (-0,44%), ΕΛΧΑ (-1,05%) και ΜΟΗ (-1,22%). Αμετάβλητος ο τίτλος του ΑΔΜΗΕ.
Στους πρωταγωνιστές ημέρας, ασφαλώς και ήταν η μετοχή της TITC (+6,46%), μετά την ανακοίνωση για έκτακτη γ.σ. στις 9/5, προκειμένου να λάβει νέα απόφαση, αλλά και να ανανεώσει παλιά, με σκοπό να μειώσει το κεφάλαιο έως 200 εκατ. ευρώ και να κάνει επιστροφές κεφαλαίου, έως 2,55 ευρώ ανά μετοχή. Η εν λόγω μείωση κεφαλαίου πραγματοποιείται χωρίς ακύρωση μετοχών.
“Η πρόταση της Διοίκησης της TITC δεν σημαίνει ότι σε σύντομο χρονικό διάστημα θα δοθούν στους μετόχους μετρητά 200 εκατ. ευρώ (ή περίπου 2,55 ευρώ ανά τεμάχιο). Αντίθετα, φέτος θα μοιραστούν 0,50 ευρώ ανά μετοχή, όπως έχει ήδη εξαγγελθεί από την Εισηγμένη”, διευκρινίζουν πηγές”.
Αξίζει να σημειωθεί ότι ο τίτλος αναρριχήθηκε μέχρι τα 14,16 ευρώ (+8,92%), για να υποχωρήσει σχετικά μετά τις διευκρινήσεις, ολοκληρώνοντας τις συναλλαγές σε υψηλά διμήνου. Αν οι αγοραστές συνεχίσουν να δείχνουν κινητικότεροι πρώτο, τεχνικά, ζητούμενο, είναι να υπερκεραστεί η ζώνη 14,14 – 14,63, την οποία υπερασπίζονται οι δύο ΚΜΟ 200 ημερών. Το ημερήσιο “stop long” στα 12,80 ευρώ.
Σε υψηλά τριμήνου η μετοχή της Jumbo (+4,12%), καθώς εντάθηκαν τα πονταρίσματα για ικανοποιητικά αποτελέσματα, που θα ανακοινώσει η Εισηγμένη στις 12/4, πριν το ξεκίνημα της συνεδρίασης στο Χ.Α.
Υπενθυμίζεται ότι το ΔΣ της Jumbo θα προτείνει στην ετήσια τακτική γ.σ. (5/5) τη μη διανομή περαιτέρω μερίσματος για τη χρήση 1/1/2021 – 31/12/2021 καθώς, κατά το 2021, η Διοίκηση της Εταιρείας προκατάβαλε το μέρισμα για τη χρήση του 2021, συνολικό ποσό 0,77 ευρώ ανά μετοχή, με τη μορφή έκτακτης χρηματικής διανομής. Επισημαίνεται ότι για το 2022 πρόθεση της Διοίκησης είναι να διατηρηθεί στο ακέραιο η μερισματική πολιτική του 2021. Αν ο τίτλος συνεχίσει ανοδικά, η επόμενη αντίσταση στα 14,55 – 14,72 ευρώ και οι στηρίξεις στα 13,59 – 13,38 (συνωστίζονται οι ΚΜΟ 60 και 200 ημερών) και 13,11 ευρώ (ημερήσιο “stop long”).
Επτά οι συνεχόμενες ανοδικές συνεδριάσεις για τον ΟΠΑΠ (+3,43%), που κινείται σε υψηλά 131 μηνών (!)
Η επόμενη, απόλυτα θεωρητική, αντίσταση στο ψυχολογικό όριο των 15,00 ευρώ και οι στηρίξεις στα 13,06 – 12,67 (συγκλίνουν οι ΚΜΟ 60 και 200 ημερών) και 11,93 ευρώ (ημερήσιο “stop long”).
Μόνιμα με θετικό πρόσημο κινήθηκε η μετοχή του ΟΤΕ (+4,28%), που συμπλήρωσε “εξαρέ” ανοδικών συνεδριάσεων. Αν ο τίτλος δώσει συνεχόμενα κλεισίματα υψηλότερα της ζώνης 18,00 – 18,47, θα δημιουργήσει τις τεχνικές προϋποθέσεις για κίνηση προς 18,74, 19,08 και 20,84, σημειώνοντας νέα υψηλά 14 ετών (!) Οι στηρίξεις στα 17,14 – 16,90 (συγκλίνουν οι δύο ΚΜΟ 60 ημερών), 16,11 – 16,08 (σπεύδουν οι δύο ΚΜΟ 200 ημερών) και 15,79 (ημερήσιο “stop long”).
Οι τίτλοι που έχουν πάρει προβάδισμα
Στην κούρσα για τις καλύτερες αποδόσεις από την αρχή του χρόνου, προηγείται η ΥΑΛΚΟ (+200%), ακολουθούμενη από ΕΥΠΙΚ (+50,6%), ΕΠΣΙΛ (+37,07%), ΤΡΑΣΤΟΡ (+36,31%), ΚΟΡΔΕ (+35,04%), ΑΑΑΠ (+32,26%) και ΚΕΚΡ (+31,35%).
Χαμηλώνοντας σε κεφαλαιοποιήσεις
Από σήμερα, οι μετοχές της Autohellas (-3,40% ήταν διαπραγματεύσιμες στο Χ.Α. χωρίς το μέρισμα χρήσεως 2021, €0,46 ανά μετοχή, από το οποίο θα παρακρατηθεί ο αναλογούν φόρος, βάσει της κείμενης νομοθεσίας (καθαρό ποσό: €0,437 ανά μετοχή).
Το ενδιαφέρον για την ΙΝΛΟΤ (+1,63%), μεταφέρεται για την Δευτέρα, 11 Απριλίου 2022 (η ετήσια ενημέρωση αναλυτών & θεσμικών επενδυτών).
Από εκεί και πέρα, δεν έπεισαν οι αγοραστές σε ΜΠΤΚ (+9,57%), ΔΟΜΙΚ (+0,97%), ΣΑΡΑΝ (+1,57%), ΑΣΤΑΚ (+2,20%), ΔΡΟΜΕ (+1,77%), ΚΑΜΠ (+2,54%), ΚΥΡΙΟ (+1,43%), ΣΠΙ (+1,58%), ΙΝΛΙΦ (+0,86%), ΜΟΝΤΑ (+1,16%), ΝΑΚΑΣ (+0,93%), ΧΑΙΔΕ (+7,69%), ΒΙΟΤ (+13,4%) και ΕΠΙΛΚ (+5,26%).
Αύξησαν συναλλαγές οι MIG (+5,26%), Fourlis (+1,78%), Άβαξ (+3,93%), Κορδέλλο (+1,94%) και Μοτοδυναμική (+5,24%).
Κινήσεις κατοχύρωσης κερδών στον ΠΑΠ (-3,46%).
Μετά από “καρέ” πτωτικών, αντέδρασε ο Ικτίνος (+2,44%).
Επιμένει πλαγιοανοδικά η Unibios (+3,19%).
Σε πρώτη φάση, θέλει κλείσιμο υψηλότερα των 1,816 ευρώ η Ιντρακόμ (+1,65%).
Επιστροφή αγοραστών σε Performance (+3,84%).
Τρεις οι συνεχόμενες ανοδικές συνεδριάσεις για Πλ. Θράκης (+3,29%) και Byte (+1,74%) και πέντε οι συνεχόμενες ανοδικές για AS Company (+3,67%).
Παρουσία πωλητή σε ΜΑΣΟΠ (-7,10%), ΒΙΟΚΑ (-3,01%), ΦΙΕΡ (-2,77%), ΑΒΕ (-1,70%), ΚΛΜ (-1,51%) και ΛΥΚ (-0,60%).
Ξαφνικό “bid” στον Μαθιό (+5,17%).
Η τεχνική εικόνα των βασικών δεικτών
Πάρα πολλά για την βραχυπρόθεσμη τάση θα κριθούν από το εάν ο Γενικός Δείκτης δώσει συνεχόμενα κλεισίματα πάνω από την ζώνη 885 – 905, μέσα στην οποία συνωστίζονται οι ΚΜΟ 200 και 60 ημερών και ο εκθετικός ΚΜΟ 30 εβδομάδων. Κλείσιμο υψηλότερα των 906, μπορεί να δώσει ανοδικά “καύσιμα” προς τις 912, 940 – 944 (gap) και 950 μονάδες. Αντίθετα, επιστροφή με κλείσιμο χαμηλότερα των 885, μπορεί να πιέσει προς τις 865 (gap) και 843 μονάδες (ημερήσιο “stop long”).
Στην περίπτωση του δείκτη υψηλής κεφαλαιοποίησης, πρώτο ζητούμενο είναι η επιβεβαιωμένη ανοδική διαφυγή υψηλότερα της ζώνης 2100 – 2193 (συγκλίνουν οι ΚΜΟ 60 και 200 ημερών και οι εκθετικοί ΚΜΟ 30 και 60 εβδομάδων). Συνεχόμενα κλεισίματα υψηλότερα των 2195, δίνουν κίνηση προς τις 2230, 2240 (gap) και 2305 (gap) μονάδες. Αρνητική εξέλιξη με κλείσιμο χαμηλότερα των 2100, μπορεί να “σημάνει” υποχώρηση προς τις 2095 (gap), 2090, 2079 και 2036 μονάδες (ημερήσιο “stop long”).
Οι εκτιμήσεις των αναλυτών
“Οι Αγορές αναζητούν θετικούς καταλύτες για να καταφέρουν να συνεχίσουν ανοδικά, μιας και τα πτωτικά ρίσκα παραμένουν και οι ομολογιακές αποδόσεις συνεχίζουν την ανοδική τους πορεία. Στο εσωτερικό, βασικό καταλύτη αποτελούν οι διανομές κερδών των Εισηγμένων, οι οποίες σε πολλές περιπτώσεις είναι σημαντικές. Η βιωσιμότητας της κίνησης υψηλότερα των 900 μονάδων είναι υπό αμφισβήτηση”, τονίζει η Leon Depolas Sec.
“Η χειρότερη μας επιλογή, από πλευράς απόδοσης για το 2022, είναι η ΕΛΧΑ, χωρίς αυτό να σημαίνει κάτι για την αξία της Εταιρείας. Από τις μεγαλύτερες νέες επενδύσεις σε Εισηγμένες, με συνεχόμενα ρεκόρ στα αποτελέσματά της, χωρίς να ‘πληρώνει’ στο ταμπλώ. Από την άλλη, αν κάποιος σκεφτεί ότι το 2017 ήταν 0,27 ευρώ και σήμερα πάνω από 1,70 κάτι δείχνει. Ο Όμιλος είναι των άκρων χρηματιστηριακά και ή έχει ‘lovers’, ή ‘haters’. Είναι αλήθεια ότι αυτό πρέπει να του το αναγνωρίσουμε. Αυτό που δεν χωράει αμφισβήτηση είναι ότι η Εταιρεία αναπτύσσεται με γρήγορους ρυθμούς και η Αγορά αργά, ή γρήγορα θα το δει. Αγαπημένη επιλογή πολλά χρόνια τώρα η Entersoft, έχοντας αποδείξει την αξία της, αλλά και τους μεγάλους ρυθμούς ανάπτυξης. Την γνωρίσαμε στα 12 εκατ. κεφαλαιοποίηση και σήμερα αισίως πλησιάζει στα 169 εκατ. Ήταν τότε που αδάνειστη είχε μερισματική απόδοση 8%, παρόλα αυτά κανένας δεν ασχολούνταν μαζί της. Ακόμα και σήμερα και με απίστευτο growth κάθε χρόνο, ακόμα και μέσα στην κρίση, έχει σημαντικό μέρισμα για τον κλάδο της. Αδάνειστη με μεγάλο ταμείο, που ψάχνει διεξοδικά νέες επενδύσεις. Πλέον περιμένουμε τα αποτελέσματα σε μερικές μέρες με τον τίτλο ήδη να δείχνει ανοδική διάθεση. Ο κλάδος είναι ο πιο ‘hot’ τα τελευταία 2 χρόνια και συνεχίζει να συγκεντρώνει πάνω του τα βλέμματα και των traders, αλλά και των μεσοπρόθεσμων επενδυτών μικρών, ή Θεσμικών”, αναφέρει η Fast Finance ΑΕΠΕΥ.
“H μεσοπρόθεσμη τάση του ΓΔ είναι θετική προς το παρόν, καθώς συνεχίζει να κινείται υψηλότερα από τον εκθετικό ΚΜΟ 200 (896 μονάδες), έχοντας προεξοφλήσει ως ένα βαθμό ότι οι συνομιλίες μεταξύ Ρωσίας και Ουκρανίας θα συνεχιστούν και θα έχουν θετική έκβαση” σύμφωνα με την άποψη της Merit Sec.
Εκτιμούμε ότι επόμενο βασικό σημείο αντίστασης είναι το 923 για τον Δείκτη και η περιοχή του 680 - 700 για το δείκτη των Τραπεζών.
Την Κυριακή 10/4 θα διεξαχθεί ο πρώτος γύρος των Γαλλικών εκλογών, με την ψαλίδα μεταξύ Μακρόν και Λεπέν να μειώνεται. Πιθανή νίκη της Λε Πεν θα τάραζε τα νερά της Ευρωπαϊκής πολιτικής σκηνής, παρά το γεγονός ότι δεν ζητάει πλέον με την ίδια επιμονή την έξοδο της Γαλλίας από την Ευρωζώνη.
Οι Motor Oil και Jumbo θα ανακοινώσουν τα ετήσια αποτελέσματα την Τρίτη 12/4 και την Πέμπτη 14/4 η Τέρνα Ενεργειακή. Την Τρίτη 12/4 θα δημοσιευτεί ο ΔΤΚ στην Αμερική και η ΕΛΣΤΑΤ θα ανακοινώσει το ποσοστό ανεργίας για τον Φεβρουάριο την Τετάρτη 13/04.
Οι βασικοί κίνδυνοι που θα αντιμετωπίσουν οι επενδυτές και πρέπει να λάβουν υπόψη στην χάραξη της στρατηγικής τους είναι 1) Αρνητική έκβαση των συνομιλιών μεταξύ Ρωσίας και Ουκρανίας 2) οι πληθωριστικές πιέσεις που παραμένουν και έχουν αρνητική επίπτωση στην Οικονομία (επιβράδυνση ΑΕΠ) και στις Εταιρείες (επιβράδυνση της κερδοφορίας), 3) η αύξηση των επιτοκίων που αυξάνει το κόστος δανεισμού Κρατών και Εταιρειών και 4) αύξηση του κόστους Ενέργειας, συνεπώς και των τιμών των Προϊόντων Συνεπακόλουθο θα μπορούσε να είναι μια μεγαλύτερη διόρθωση και αρχή ενός “bear market” στις Αγορές.
Ο αυξημένος πληθωρισμός 8,9% τον Μάρτιο και η πρόβλεψη από τη Moody’s για χαμηλότερη ανάπτυξη 3%, έναντι 5,2% της προηγούμενης, δημιουργούν μια τροχοπέδη, η οποία θα επηρεάσει την Ελληνική Οικονομία όλο το 2022 και θα εκτροχιάσει το χρέος.
Στον αντίποδα πιστεύουμε ότι μια σειρά από νέες εκδόσεις Ελληνικού χρέους, οι οποίες θα προσέλκυαν το ενδιαφέρον Ξένων Θεσμικών επενδυτών, θα μπορούσαν να αντισταθμίσουν, έστω και προσωρινά, μέρος των προβλημάτων αυτών, και να στηρίξουν διαρθρωτικές μεταρρυθμίσεις, οι οποίες θα φέρουν την Ελληνική Οικονομία πιο κοντά στην αναβάθμιση.
“Οι κύριες επενδυτικές επιλογές μας για αγορά σε μεγάλες διορθώσεις και με μακροπρόθεσμο ορίζοντα είναι οι μετοχές των Εurobank, ΟΠΑΠ, Byte, Μοτοδυναμικής και Jumbo”, σημειώνει η Merit Sec.
“Με μικρότερο τζίρο, αλλά με σταθερά ανοδικό βηματισμό, η χρηματιστηριακή εβδομάδα ολοκληρώθηκε θετικά πάνω από τις 900 μονάδες, για πρώτη φορά μετά τις 25 Φεβρουαρίου”, όπως επισημαίνει και ο Μάνος Χατζηδάκης.
Αρωγός των αγοραστικών τάσεων που επικράτησαν στην Αγορά ήταν η δημοσίευση ικανοποιητικών αποτελεσμάτων χρήσης, τα οποία συνοδεύονται από ακόμα πιο ικανοποιητικές μερισματικές αποδόσεις.
Το κόστος πωληθέντων και ειδικά το κομμάτι που συνδέεται με την Ενέργεια παραμένει μια σημαντική εκκρεμότητα, που πιθανόν να οδηγήσει σε αναθεωρήσεις, ωστόσο οι Διοικήσεις των Εταιρειών δείχνουν, προς το παρόν, να έχουν λύσεις αντιστάθμισης, ή μετακύλισης του κόστους στην κατανάλωση.
Την ίδια στιγμή πυκνώνει η φημολογία για την ολοκλήρωση εγχειρημάτων εξαγορών, με επίκεντρο τον Κατασκευαστικό κλάδο και την Ενέργεια, δημιουργώντας ένα νέο αγοραστικό γύρο προσδοκιών για υψηλότερα τιμήματα.
Εάν η φημολογία αυτή όντως έχει αντίκρισμα, τότε οι κλάδοι που θα εμπλακούν μπορούν να τύχουν θετικών αναθεωρήσεων, όπως συνέβη πέρυσι με τον κλάδο της Πληροφορικής, μετά τις συμφωνίες εξαγορών σε Εταιρείες ηλεκτρονικών πληρωμών, αλλά και τεχνολογίας λογισμικού.
Τεχνικά, ο Γενικός Δείκτης επέστρεψε πάνω από τον κινητό μέσο όρο των 200 ημερών, μένοντας μόλις ένα μήνα σε πτωτική Αγορά. Η ολική επαναφορά του Δείκτη σε τόσο σύντομο χρονικό διάστημα, δεν είναι από τα πλέον συνήθη φαινόμενα της Ελληνικής Αγοράς, καθώς οι δύο διαδοχικές διασπάσεις, έγιναν στο ίδιο επίπεδο διαπραγμάτευσης (880 μονάδες) του ΓΔ.
Το γεγονός αυτό δείχνει την δυναμική που έχουν οι αγοραστές, οι οποίοι λειτουργούν πιο πληθωρικά σε σχέση με άλλες περιόδους.
Η διαγραμματική εικόνα, παρά την κάμψη των συναλλαγών, είναι αισθητά βελτιωμένη με τον MACD να υποστηρίζει την άνοδο από το μέσον του μήνα και τους δύο κινητούς μέσους των 30 και 50 ημερών να συμπληρώνουν τα σινιάλα αγορών. Οι ταλαντωτές βρίσκονται στο μέσον του εύρους, υποδηλώνοντας σημαντικό ανοδικό περιθώριο για την συνέχεια, το οποίο εντοπίζεται στις 940 μονάδες, όπου και το καθοδικό “χάσμα” τιμών εκκίνησης της πτώσης, που έφερε το Γενικό Δείκτη στα χαμηλά των 788 μονάδων.
Επιμέρους, η άνοδος έχει συντελεστεί χωρίς την συνδρομή της Coca Cola, η οποία αποτελεί μια ανοδική εφεδρεία, αν και εφόσον συντρέξουν λόγοι που θα ευνοήσουν την αλλαγή κατεύθυνσής της μετοχής. Συμπερασματικά, θα αναμέναμε την Αγορά να κινηθεί πλάγια την ερχόμενη εβδομάδα, δεδομένης της εποχικής σταδιακής μείωσης του ενδιαφέροντος στην περίοδο του Πάσχα.
Πλούσιο το μενού νέων από το μέτωπο των αποτελεσμάτων, τα οποία πυκνώνουν όσο προχωράμε προς το τέλος της προθεσμίας. Την Δευτέρα 11/4 ανακοινώνει η Alumil, ενώ την ίδια ημέρα θα διεξαχθεί η τηλεδιάσκεψη της Intralot, την Τρίτη 12/4 η Motor-Οil και η Jumbo (τελική γραμμή), την Τετάρτη 13/4 η Frigoglass πριν το άνοιγμα της συνεδρίασης, την Πέμπτη 14/4 ακολουθούν οι Τερνα Ενεργειακή, Πλαστικά Θράκης και AS Company, ενώ την Παρασκευή δημοσιεύει ο ΑΔΜΗΕ. Εντός της εβδομάδας είναι προγραμματισμένες και οι πρώτες παρουσιάσεις μέσω τηλεδιασκέψεων στην Ένωση Θεσμικών, με την Jumbo να ανοίγει την αυλαία την Τρίτη, ακολουθούν Profile και Motor Oil την Τετάρτη, ενώ την Πέμπτη ο ΟΛΠ κλείνει αυτό το πρώτο σετ παρουσιάσεων.
Στο εξωτερικό εκκινεί η σεζόν αποτελεσμάτων του α’ τριμήνου στις ΗΠΑ με πρώτη την JP Morgan την Τετάρτη 13 Απριλίου, ενώ στις 14 Απριλίου ανακοινώνουν Citigroup, Goldman Sachs, Morgan Stanley και Wells Fargo.
Σε άλλα γεγονότα που χρήζουν προσοχής, είναι ο πρώτος γύρος των Γαλλικών εκλογών την Κυριακή, οι ανακοινώσεις των δεικτών για τον πληθωρισμό του Μαρτίου στις ΗΠΑ (12/4) και Μ. Βρετανία (13/4) ενώ στις 14 Απριλίου η Christine Lagarde θα ανακοινώσει τις αποφάσεις του τακτικού Δ.Σ της ΕΚΤ για τα επιτόκια της Ευρωζώνης.
“Οι Ευρωπαϊκές Αγορές (μεταξύ αυτών και το Χ,Α.) θα είναι κλειστές την ερχόμενη Παρασκευή και Μ. Δευτέρα, λόγω των Τραπεζικών αργιών για το Πάσχα των Καθολικών”, υπενθυμίζει ο υπεύθυνος τμήματος ανάλυσης της Beta Sec.
Μια ματιά στις Διεθνείς Αγορές
Με απόλυτη επικράτηση των αγοραστών, ολοκληρώθηκε η τελευταία συνεδρίαση της εβδομάδας, για τις μεγάλες Αγορές Ασίας και Ειρηνικού.
Θετικός ο βηματισμός στην Ευρώπη, με μικτές διαθέσεις οι δείκτες στην Wall Street.
Πέρασε πάνω από τα $103 το Brent και πάνω από τα $98 το WTI, συνεχίζει να έχει αδύναμη εικόνα το Ευρώ.
Κέρδη για Χρυσό και Ασήμι, προς τα $43800 κινείται το Bitcoin, πάνω από τα $3270 το Ethereum.
Η Υπουργός Οικονομικών Τζάνετ Γέλεν πραγματοποίησε την πρώτη της σημαντική ομιλία, σχετικά με τους πιθανούς κινδύνους και τα οφέλη των Κρυπτονομισμάτων, υποστηρίζοντας ότι “οι Χρηματοπιστωτικές Ρυθμιστικές Αρχές πρέπει να λάβουν σοβαρά υπόψη τους κινδύνους που θέτουν τα Κρυπτονομίσματα στους καταναλωτές και την ευρύτερη Οικονομία”.
Επιστροφή στο Χ.Α.
Εκτοξεύτηκε στο 8,9% ο πληθωρισμός τον Μάρτιο, σύμφωνα με τα στοιχεία της ΕΛΣΤΑΤ. Μάλιστα, ο Γενικός ΔΤΚ, σε σύγκριση με τον Φεβρουάριο 2022, παρουσίασε αύξηση 2,7%.
“Σήμερα εκταμιεύτηκαν τα πρώτα 3,55 δισ. από το Ταμείο Ανάκαμψης προς την Ελλάδα”. Αυτό έκανε γνωστό ο Ευρωπαίος επίτροπος για τον Οικονομικό Προγραμματισμό και τον Προϋπολογισμό της Ευρωπαϊκής Ένωσης κ. Γιοχάνες Χαν, στο πλαίσιο του 7ου Οικονομικού Φόρουμ των Δελφών.
Την παράταση δυο εβδομάδων στην πρώτη φάση του διαγωνισμού για τη νέα παραχώρηση της Αττικής Οδού ανακοίνωσε το ΤΑΙΠΕΔ, θέτοντας ως νέα ημερομηνία, μέχρι την οποία θα πρέπει να υποβληθεί ο φάκελος εκδήλωσης ενδιαφέροντος, την 5/5/2022, έως τις 17.00.
Ο Γενικός Δείκτης κινήθηκε μόνιμα με θετικό πρόσημο, αναρριχόμενος μέχρι τις 908,35 μονάδες (+1,96%). Στις 17.00 είχε υποχωρήσει στις 906,35 (+1,74%) και ολοκλήρωσε τις συναλλαγές στις 906,26 μονάδες, με ημερήσια κέρδη 1,73%.
Ο τζίρος στα 76,2 εκατ., από τα οποία τα 3,5 εκατ. αφορούσαν προσυμφωνημένες συναλλαγές (ΑΛΦΑ, ΣΑΡ, ΔΕΗ, ΕΠΣΙΛ, ΜΠΕΛΑ), ενώ ΕΤΕ, ΑΛΦΑ και ΟΠΑΠ απασχόλησαν το 38% της συνολικής μικτής αξίας συναλλαγών.
Από τις μετοχές της υψηλής κεφαλαιοποίησης δεν ήλθαν σε επαφή με το αρνητικό πρόσημο οι ΑΛΦΑ, ΕΤΕ, ΕΥΡΩΒ, ΠΕΙΡ, ΒΙΟ, ΣΑΡ, ΤΕΝΕΡΓ, ΔΕΗ, ΕΛΠΕ, ΕΥΔΑΠ, ΛΑΜΔΑ, ΟΤΕ και TITC. Μέσω των τελικών δημοπρασιών, στο υψηλό ημέρας έκλεισαν οι Ελ. Πετρέλαια, Jumbo και ΟΤΕ και στο χαμηλό οι Eurobank, Αεροπορία Αιγαίου και ΕΛΧΑ.
Ικανοποιητική η τελική εικόνα με 82 ανοδικές μετοχές, έναντι 39 πτωτικών, όμως μόλις 11 τίτλοι σημείωσαν κέρδη μεγαλύτερα του 4%.
--ΧΠΑ
Με σημαντική άνοδο, ολοκληρώθηκε η τελευταία συνεδρίαση της εβδομάδας και στην Αγορά Παραγώγων, με τις συναλλαγές να δείχνουν αυξητικές διαθέσεις, καθώς ξεκίνησαν οι πρώτες μετακυλίσεις θέσεων, τόσο στο συμβόλαιο του δείκτη, όσο και στα Σ.Μ.Ε. επί μετοχών (26.814 συμβόλαια).
Στα 3.056 συμβόλαια του FTSE25 οι ανοιχτές θέσεις (από 3.049 στην αμέσως προηγούμενη συνεδρίαση) για τον πρώτο μήνα (Απρίλιος).
Στα 0 συμβόλαια του ΔΤΡ οι ανοιχτές θέσεις (από 0 στην αμέσως επόμενη συνεδρίαση) για τον πρώτο μήνα (Ιούνιος).
Το συμβόλαιο του δείκτη υψηλής κεφαλαιοποίησης – μονάδα διαπραγμάτευσης: 1 μονάδα δείκτη Χ 2 ευρώ, χρηματικός διακανονισμός - (συνολικά 1.277, 643 για τον Απρίλιο και 637 για τον Μάιο τιμή κλεισίματος για τον πρώτο μήνα 2.200), κινήθηκε μεταξύ 2.174,5 και 2.206 μονάδων.
Το συμβόλαιο του ΔΤΡ – μονάδα διαπραγμάτευσης: 1 μονάδα δείκτη Χ 25 ευρώ, χρηματικός διακανονισμός – (συνολικά 0, 0 για τον Ιούνιο και 0 για τον Σεπτέμβριο, τιμή κλεισίματος για τον πρώτο μήνα 642,5).
Ελάχιστος ο αξιοσημείωτος δανεισμός τίτλων (24.818 ΟΤΕ), ενώ συνεχίστηκαν οι συναλλαγές στα Σ.Μ.Ε. επί μετοχών με κυριότερες σε Alpha Bank (11.392), Εθνική (4.730), Eurobank (4.171), Πειραιώς (1.981), ΔΕΗ (290), Ελλάκτωρα (1.608), Ιντρακόμ (218), Lamda Development (192), ΟΤΕ (305) ΓΕΚ (107), Μυτιληναίο (373), ΟΠΑΠ (387), Τέρνα Ενεργειακή (154), Jumbo (234), MIG (122), TITC (170).
Οι μεγαλύτερες ανοιχτές θέσεις - συμβόλαια (Μέγεθος Συμβολαίου: 100 Μετοχές, Φυσική Παράδοση), για τον πρώτο μήνα (Ιούνιος), στα Σ.Μ.Ε. επί μετοχών σε: Alpha Bank 94.518, Πειραιώς 25.960, Εθνική 25.065, MIG 30.408, Eurobank 37.090, ΔΕΗ 15.136, Cenergy 10.146, Ελλάκτωρα 13.110.
Οι σημαντικότερες καθαρές αρνητικές θέσεις που δημοσιοποιήθηκαν στην Επ. Κεφαλαιαγοράς και ξεπερνούν το 0,5% του συνόλου των μετοχών:
Position Holder Name of Issuer NSP Date
Oasis Investments II Master Fund LTD | FOLLI FOLLIE S.A. | 0,55% | 2019-10-15 |
Οι περισσότερο δανεισμένοι τίτλοι, μόνο από OTC (*), καθώς το Χ.Α., στην συγκεντρωτική κατάσταση του ΗΔΤ, δεν δημοσιεύει τους δανεισμούς από την ΕΧΑΕ, είναι: Alpha Bank 60.563.985 τεμ., (από 60.363.985 τεμ. στην αμέσως προηγούμενη συνεδρίαση), ΔΕΗ 2.160.283 τεμ. (2.160.283), Eurobank 50.690.299 τεμ. (50.690.299), ΟΠΑΠ 1.321.523 τεμ. (1.321.523), Εθνική 6.533.794 τεμ. (6.533.794), Πειραιώς 5.216.183 τεμ. (5.550.664), ΟΤΕ 2.353.571 τεμ. (2.291.278), ΑΔΜΗΕ 2.044.451 τεμ. (2.044.451), Jumbo 1.045.386 (1.038.400).
(*) Τα στοιχεία συναλλαγές δανεισμού τίτλων μέσω OTC δηλώνονται από τους Χειριστές ΣΑΤ και αφορούν τις ποσότητες που έχουν καταγραφεί στο ΣΑΤ, έως και τη προηγούμενη εργάσιμη ημέρα.