Χρηματιστήριο: Μόνο η Εθνική έπαιξε επίθεση

Εν μέσω ιδιαίτερα επιφυλακτικού κλίματος, όσον αφορά την εικόνα των κύριων Ευρωπαϊκών Αγορών, διεξήχθη η τελευταία συνεδρίαση της εβδομάδας στο Ελληνικό Χρηματιστήριο, με κυριότερα χαρακτηριστικά τις εναλλαγές προσήμων στην πορεία του Γενικού Δείκτη και την εξαιρετικά φτωχή σε “συγκινήσεις” εικόνα, σε μεσαία και μικρότερη κεφαλαιοποίηση, κάτι που επιβεβαιώνεται και από την τελική αναλογία ανοδικών – πτωτικών μετοχών, έστω και αν αυτή βελτιώθηκε αισθητά προς το τέλος.

Παίρνοντας τα πράγματα με την σειρά, δεν υπάρχει αμφιβολία ότι η προσοχή των Traders παραμένει επικεντρωμένη στην Wall Street (ο τεχνολογικός Nasdaq έχασε χθες 3,74%, οι μεγαλύτερες απώλειες από τον Σεπτέμβριο του 2020, ενώ ο S&P 500 υποχώρησε 2,44%, η μεγαλύτερη πτώση των τελευταίων 12 μηνών, περίπου και ο βιομηχανικός Dow Jones μειώθηκε κατά 1,45%).

Τα βλέμματα και στις Αγορές ομολόγων, καθώς συνεχίζεται η ανηφορική κίνηση των αποδόσεων (στο 2,046% η απόδοση του Ελληνικού 10ετους τίτλου).

Από εκεί και πέρα, η σημερινή συνεδρίαση ήταν η τελευταία της χρηματιστηριακής εβδομάδας, που αποδείχθηκε θετική, δίνοντας κέρδη 2,23% για τον ΓΔΧΑ. Στο ίδιο διάστημα, ο κλαδικός δείκτης των Τραπεζών, σημείωσε κέρδη 5,64%.

Από την αρχή του χρόνου, ο ΓΔ καταγράφει κέρδη 5,78% και ο ΔΤΡ κέρδη 20,88%.

Περιήγηση στους “πάνω ορόφους” της Αγοράς

Στην πρώτη θέση των κεφαλαιοποιήσεων του Χ.Α., η ΕΕΕ (κεφαλαιοποίηση 11 δισ. ευρώ) και ακολουθούν οι ΟΤΕ (7,9 δισ. ευρώ), ΟΠΑΠ (4,6 δισ. ευρώ), Eurobank (3,9), Εθνική (3,329), ΔΕΗ (3,327) Alpha Bank (3,1) και Μυτιληναίος (2,2 δισ. ευρώ).

Όπως γίνεται αντιληπτό, έστω και με “σκληρό φώτο φίνις”, η Εθνική πέρασε μπροστά από ΔΕΗ, ενώ λίγο πίσω έμεινε η ΑΛΦΑ.

Σε νέα υψηλά 54 μηνών η μετοχή της Εθνικής, σε νέα υψηλά 69 μηνών αυτή της Eurobank.

Αξίζει να σημειωθεί ότι οι μετοχές των τεσσάρων συστημικών Τραπεζών, άλλαξαν και τα δύο πρόσημα κατά την διάρκεια της συνεδρίασης, ενώ η τελική εικόνα θα μπορούσε να υποστηριχθεί ότι δίνει πλεονέκτημα στους αγοραστές (Alpha Bank +0,60%, Εθνική +2,82%, Eurobank +0,48%, Πειραιώς -0,47%).

Μόνιμα με θετικό πρόσημο κινήθηκε ο κλαδικός δείκτης των Τραπεζών, αναρριχόμενος μέχρι τις 701,13 μονάδες (+1,84%). Πριν τις τελικές δημοπρασίες είχε υποχωρήσει στις 694,21 (+0,84%) και ολοκλήρωσε τις συναλλαγές στις 694,98 μονάδες, με ημερήσια κέρδη 0,95%.

Υπενθυμίζεται ότι ο ΔΤΡ έχει δώσει ημερήσιο αγοραστικό σήμα, το οποίο αναιρείται με επιστροφή και κλείσιμο χαμηλότερα των 623 μονάδων. Όσο ο εν λόγω δείκτης δίνει κλεισίματα υψηλότερα των 688 μονάδων, οι αγοραστές έχουν δικαίωμα στην ελπίδα για κίνηση προς τις 700 και 770 μονάδες. Αρνητική εξέλιξη με κλείσιμο χαμηλότερα των 668, ή ακόμα χειρότερα χαμηλότερα των 623 μονάδων, που δεν διαφαίνεται στην παρούσα φάση, θα αφήσει περιθώρια υποχώρησης προς τις 608 (εκθετικός ΚΜΟ 60 ημερών) και 577 – 570 μονάδων (σπεύδουν οι δύο ΚΜΟ 200 ημερών).

Να σημειωθεί ότι σύμφωνα με την τελευταία κατάσταση της Επ. Κεφαλαιαγοράς, η Lansdowne Partners μείωσε την καθαρή αρνητική της θέση στην Alpha Bank από 0,78%, στο 0,69% και στην Eurobank από 0,69%, στο 0,56%.

Μένοντας στον κλάδο και σύμφωνα με το ρεπορτάζ του Χρ. Κίτσιου, “έξι Εταιρείες/Funds, που συγκροτούν τέσσερα Σχήματα, πέρασαν στη δεύτερη φάση της διαγωνιστικής διαδικασίας, την οποία ‘τρέχει’ η Alpha Bank, για την εξεύρεση συνεπενδυτή, όσον αφορά στην ανάπτυξη και εκμετάλλευση χαρτοφυλακίου 573 ανακτηθέντων και ιδιοχρησιμοποιούμενων Ακινήτων, αξίας περίπου 500 εκατ. ευρώ. Σύμφωνα με πληροφορίες, μετά την αξιολόγηση των μη δεσμευτικών προσφορών, στη δεύτερη φάση πέρασαν τα Σχήματα Invel - Prodea, Dimand - HIG καθώς και οι Davidson Kempner και Brook Lane, οι οποίες διεκδικούν το χαρτοφυλάκιο μόνες τους”.

Δεν δημιουργεί “κύματα ενθουσιασμού” η τελική εικόνα στο ταμπλώ του μη Τραπεζικού 25αρη, όπου με θετική μεταβολή “επέπλευσαν” οι ΑΔΜΗΕ (+0,20%), ΒΙΟ (+1,31%), ΔΕΗ (+0,17%), ΕΛΛΑΚΤΩΡ (+1,16%), ΕΛΠΕ (+0,30%), ΜΟΗ (+0,35%) και ΣΑΡ (+0,81%). Αμετάβλητη η μετοχή της ΑΡΑΙΓ.

Μόνιμα με αρνητικό πρόσημο κινήθηκε η μετοχή της ΓΕΚΤΕΡΝΑ (-1,25%), συμπληρώνοντας δεύτερη συνεχόμενη πτωτική συνεδρίαση. Για τη σχετική βελτίωση της τεχνικής εικόνας, θέλει κλείσιμο υψηλότερα της ζώνης 9,50 – 9,63 όπου συνωστίζονται οι εκθετικοί ΚΜΟ 30 και 60 ημερών και ο απλός ΚΜΟ 200 ημερών και κίνηση διαφυγής υψηλότερα των 10,06 ευρώ (gap και ημερήσιο “stop short”). Αντίθετα, αν χαθεί η στήριξη στα 9,36 ευρώ (εκθετικός ΚΜΟ 200 ημερών), δεν μπορεί να αποκλειστεί οπισθοχώρηση προς τα 9,00 – 8,90 ευρώ.

Δεύτερη συνεχόμενη πτωτική συνεδρίαση, ενώ δεν ήλθε σε επαφή με το θετικό πρόσημο και ο τίτλος της ΕΕΕ (-0,81%). Ελάχιστη προϋπόθεση για την αποκατάσταση της τεχνικής εικόνας, είναι η ανακατάληψη της ζώνης 29,30 – 30,00 (διέρχονται οι δύο ΚΜΟ 200 ημερών) και η κίνηση υψηλότερα των 30,45 – 30,95 προκειμένου να επιστρέψουν οι προσδοκίες για αναρρίχηση προς τα 32,90 ευρώ. Σε αντίθετη περίπτωση, οι στηρίξεις στα 28,58 και 27,63 ευρώ.

Δεν μπόρεσε να πετύχει το τεχνικά ζητούμενο, που ήταν το κλείσιμο υψηλότερα των 2,10 ευρώ, η μετοχή της ΕΛΧΑ (-0,72%) και τώρα δείχνει να έχει μπει σε φάση πλαγιολίσθησης από τα 2,07 ευρώ (κλείσιμο 19/1). Η όποια διόρθωση δεν πρέπει να επεκταθεί χαμηλότερα των 1,76 – 1,73 ευρώ. Σε περίπτωση θετικής έκπληξης και επιστροφής με κλείσιμο υψηλότερα των 2,10, ανοίγει ο δρόμος για κίνηση προς τα 2,67 ευρώ.

Με σαφώς επιθετικότερους πωλητές σήμερα, ο τίτλος της ΕΥΔΑΠ (-2,59% και κλείσιμο στο χαμηλό ημέρας). Τελευταίο “οχυρό” των “buyers” η ζώνη 7,00 – 6,80 την οποία υπερασπίζονται οι δυο ΚΜΟ 200 ημερών.

Χαμηλώνοντας σε κεφαλαιοποιήσεις

Στην κούρσα για τις καλύτερες αποδόσεις από την αρχή του χρόνου, έχει πάρει απόσταση η ΥΑΛΚΟ (+154%), ακολουθούμενη από ΒΙΟΤ (+36,61%), ΣΑΤΟΚ (+35,56%) και ΤΡΑΣΤΟΡ (+35,2%). Με κέρδη μεγαλύτερα του 20% οι ΠΑΙΡ (+28,62%), REALCONS (+23,26%), ΒΥΤΕ (+23,08%), ΠΡΟΝΤΕΑ (+20,81%), ΜΟΤΟ (+22,62%), ΦΙΕΡ (+27,92%), ΑΛΦΑ (+23,77%), ΑΡΑΙΓ (+23,62%), ΕΤΕ (24,15%), ΛΑΒΙ (+20,69%), CENER (+22,58%), ΚΥΡΙΟ (+25%) και ΛΕΒΚ (+21,95%).

Από σήμερα, οι μετοχές της Εταιρείας Ευρωσύμβουλοι (+6,03%) ήταν διαπραγματεύσιμες χωρίς το δικαίωμα συμμετοχής στην Α.Μ.Κ. με καταβολή μετρητών υπέρ των παλαιών μετόχων, με έκδοση 3.708.370 νέων (ΚO) μετοχών, σε αναλογία 1 νέα (ΚΟ) μετοχή για κάθε 3 παλαιές (ΚΟ) μετοχές, σε τιμή διάθεσης μετοχής €0,42. Η περίοδος άσκησης του δικαιώματος προτίμησης ορίζεται από 9/2/2022 έως και 22/2/2022 και η περίοδος διαπραγμάτευσης του δικαιώματος στο Χ.Α. ορίζεται από 9/2/2022 έως και 17/2/2022. Διευκρινίζεται ότι βάσει του άρθρου 2.6.3. του Κανονισμού του Χ.Α. και των αποφάσεων 22 & 26 του Δ.Σ. του Χ.Α., όπως ισχύουν, τα όρια διακύμανσης της τιμής της μετοχής μόνο σήμερα, ορίστηκαν ως εξής: +30% στην τιμή κλεισίματος της μετοχής της τελευταίας συνεδρίασης του Χ.Α. (3/2/2022): €0,6350 και -30% στην προσαρμοσμένη τιμή της μετοχής που προκύπτει λόγω της αύξησης: €0,580.

Από σήμερα εισήχθησαν προς διαπραγμάτευση οι 876.665 νέες (KΟ) μετοχές της Frigoglass (-0,60%), που προέκυψαν από την πρόσφατη Α.Μ.Κ., λόγω άσκησης δικαιωμάτων προαίρεσης αγοράς μετοχών, από 5 στελέχη της Εταιρείας, με τιμή διάθεσης μετοχής €0,125. Το νέο σύνολο εισηγμένων μετοχών της Εταιρείας που είναι διαπραγματεύσιμες στο Χ.Α. ανέρχεται σε 356.314.416.

Από εκεί και πέρα, δίπλωσε τις ανοδικές συνεδριάσεις η Έλαστρον (+2,07%), τρεις οι συνεχόμενες ανοδικές για την BriQ (+0,92%) και πέντε για την Ιντρακόμ (+5,51%).

Μετά από πέντε πτωτικές αντέδρασε η Τεχν. Ολυμπιακή (+2,38%) και μετά από τρεις οι Revoil (+4,19%) και Κυριακούλης (+5,96%).

Αύξησαν συναλλαγές Fourlis (+1,85%), Epsilon Net (0%) και Κτ. Λαζαρίδη (+1,62%).

Θα ήθελαν πειστικότερους αγοραστές οι ΛΟΥΛΗ (+0,84%), ΔΡΟΜΕ (+1,02%), ΙΝΛΙΦ (+0,90%), ΑΑΑΠ (+3,93%), ΧΑΙΔΕ (+1,49%), ΦΙΕΡ (+1,19%), ΕΠΙΛΚ (+3,42%), ΚΑΜΠ (+1,42%), ΑΝΕΚ (+2,82%) και ΛΕΒΠ (+14,97%).

Σε νέα ιστορικά υψηλά έκλεισε η Profile (+1,45%).

Επιστροφή αγοραστών στην Cenergy (+3,68%).

Κινήσεις κατοχύρωσης κερδών σε ΑΒΑΞ (-1,77%), ΦΒΜΕΖΖ (-1,90%), ΕΝΤΕΡ (-1,75%) και ΙΝΤΕΚ (-1,32%).

Ο υψηλότερος όγκος του τελευταίου διμήνου για τον Λύκο (+1,94%).

Τελευταίο θετικό κλείσιμο στις 31/1 για την AVE (-0,21%). Τρεις οι συνεχόμενες πτωτικές συνεδριάσεις για την Realcons (-1,49%).

Παρουσία πωλητή σε ΛΑΝΑΚ (-1,82%) και ΕΧΑΕ (-1,01%).

Αξιοπρόσεκτη εντολή αγοράς στα 0,50 ευρώ για την Βιοτέρ (0%).

Μοιράστηκαν “χαρτιά” στην Yalco (+13,39%, ο υψηλότερος όγκος του τελευταίου 9μηνου).

Η τεχνική εικόνα των βασικών δεικτών

Όσο ο Γενικός Δείκτης αρνείται να δώσει κλεισίματα χαμηλότερα των 911 (ημερήσιο “stop long” και εκθετικός ΚΜΟ 60 ημερών) – 906 (εκθετικός ΚΜΟ 90 ημερών), ή έστω χαμηλότερα των 900 – 897 μονάδων (απλός ΚΜΟ 200 ημερών), υπερέχει το σενάριο που θέλει κίνηση προς τετραψήφια νούμερα, με ενδιάμεση αντίσταση στις 960 μονάδες. Σε περίπτωση καθοδικής διαφυγής χαμηλότερα των 897, οι επόμενες στηρίξεις στις 888 και 884 μονάδες (εκθετικός ΚΜΟ 200 ημερών).

Για τον δείκτη της υψηλής κεφαλαιοποίησης, στο στόχαστρο των αγοραστών οι 2366 – 2371 και 2390 μονάδες. Αντίθετα οι πωλητές στοχεύουν να δοκιμάσουν τις στηρίξεις στις 2245 (απλός ΚΜΟ 90 ημερών), 2200 (εκθετικός ΚΜΟ 60 ημερών), 2195 (ημερήσιο “stop long”), 2170 (απλός ΚΜΟ 200 ημερών) και 2128 (εκθετικός ΚΜΟ 200 ημερών)

Οι εκτιμήσεις των αναλυτών

“Οι Αγορές ακόμα αναζητούν σημείο ισορροπίας, όπως δείχνει και η αυξημένη μεταβλητότητα. Ο ΓΔΧΑ εμφανίζεται ιδιαίτερα ανθεκτικός στις ακραίες κινήσεις των διεθνών δεικτών, λαμβάνοντας ουσιαστική στήριξη από τον Τραπεζικό δείκτη. Από την άλλη, ανησυχία προκαλεί η απόδοση της Ελληνικής 10ετιας, καθώς νομοτελειακά επηρεάζει αρνητικά τις μετοχικές αποτιμήσεις”, τονίζει η Leon Depolas Sec.

“Μία τέτοια τάση δύσκολα χαλάει από την μία μέρα στην άλλη. Αυτό που έχει καταφέρει με την διόρθωση των υπόλοιπων Αγορών, αλλά και την δικιά μας, είναι ένα μεγάλο μέρος Μικροεπενδυτών, ή και Θεσμικών να έχουν πουλήσει μετοχές. Ο Τραπεζικός κλάδος πάντα είναι της υπερβολής και πόσο μάλλον τώρα. Η συνήθεια των τελευταίων ετών, έχει κάνει τους περισσότερους να τις βλέπουν περισσότερο σαν trading. Όσο ο ΔΤΡ δίνει κλεισίματα πάνω από το 686 που είναι στήριξη, η τάση είναι επιθετική με το 706 κοντινή αντίσταση και μεγάλο μας στόχο το 740. Μία διάσπαση του 686, μπορεί να δώσει μεγαλύτερη διόρθωση. Ο ταλαντωτής μας στην ώρα ήδη έχει βγάλει σημαντική διόρθωση, χωρίς παράλληλα να έχουμε σημαντική μείωση τιμών. Αυτό δείχνει την δύναμη των αγοραστών”, σύμφωνα με τις εκτιμήσεις της Fast Finance ΑΕΠΕΥ.

“Η Κριστίν Λαγκάρντ ομολόγησε την ανησυχία του Δ.Σ. της ΕΚΤ για τον πληθωρισμό στην Ευρωζώνη. Διατήρησε πάντως, επί του παρόντος, αμετάβλητα τα επιτόκια, καθώς η πανδημία και η κρίση στην Ουκρανία δεν επιτρέπουν την επάνοδο της οικονομικής ανάκαμψης στην Ευρώπη. Την ίδια ώρα όμως, η Κεντρική Τράπεζα της Αγγλίας διαμόρφωνε τα παρεμβατικά της επιτόκια στο 0,5%, προκαλώντας αναταράξεις στις Ευρωπαϊκές Αγορές. Στην Αθήνα, ο Γ.Δ. επανήλθε κάτω από τις 950 μονάδες με τους επενδυτές να διατηρούν ψύχραιμη στάση”, αναφέρει η Κύκλος ΑΧΕΠΕΥ.

“Η μακροπρόθεσμη τάση παραμένει ανοδική, με τον εκθετικό ΚΜΟ 200 ημερών στις 884 μονάδες. Σημείο στήριξης οι 920 μονάδες και σημείο αντίστασης οι 960 μονάδες” σύμφωνα με την άποψη του Πέτρου Τσούρτη.

Ο Τραπεζικός κλάδος συνέχισε και αυτή την εβδομάδα την ανοδική του πορεία από την αρχή του χρόνου, με πρωταγωνιστές τις Eurobank και Εθνική Τράπεζα. Ωστόσο, η αυξημένη μεταβλητότητα στις Διεθνείς Αγορές μας προβληματίζει, για το πόσο ακόμα ο ΓΔ θα συνεχίσει να αυτονομείται, σε σχέση με τις Ευρωπαϊκές Αγορές. Για τον λόγο αυτό, συνεχίζουμε να αυξάνουμε την θέση μας σε μετρητά.

Η ανακοίνωση της τριμηνιαίας αναθεώρησης των δεικτών της MSCI την Τετάρτη 9/2 είναι το σημαντικότερο νέο για το Χ.Α. και η ανακοίνωση του Δείκτη Τιμών Καταναλωτή στις ΗΠΑ την Πέμπτη 10/02 (εκτ: 7,2% σε ετήσια βάση) είναι το σημαντικότερο νέο που θα επηρεάσει τις Διεθνείς Αγορές. Υπενθυμίζεται ότι ο εναρμονισμένος ΔΤΚ στην Ευρωζώνη αυξήθηκε κατά 5,1% σε ετήσια βάση τον Ιανουάριο και στην Ελλάδα κατά 5,5%, από 4,4% τον Δεκέμβριο.

Οι βασικοί κίνδυνοι που αντιμετωπίζουν οι επενδυτές και πρέπει να λάβουν υπόψη στην χάραξη της στρατηγικής τους είναι 1) η αύξηση του πληθωρισμού και η αρνητική επίπτωση που έχει στην Οικονομία (επιβράδυνση ΑΕΠ) και στις Εταιρείες (επιβράδυνση της κερδοφορίας), 2) η αύξηση των επιτοκίων που αυξάνει το κόστος δανεισμού Κρατών και Εταιρειών και 3) η πιθανότητα διόρθωσης/bear market στις Διεθνείς Αγορές.

Σύμφωνα με πληροφορίες, η Ιντρακάτ βρίσκεται σε επαφές με μεγάλες Εταιρείες Ενέργειας, για τη δημιουργία Κοινοπραξίας για Πλωτά Αιολικά Πάρκα. Επίσης, η Εισηγμένη συζητά με άλλες Ευρωπαϊκές Εταιρείες για συνεργασία στη μεγάλη επένδυση ύψους €400 εκατ. που ετοιμάζει για τη δημιουργία energyhub στη Βοιωτία. Η επένδυση για το energyhub στη Βοιωτία θα περιλαμβάνει και παραγωγή πράσινου Υδρογόνου και αποθήκευση Ενέργειας σε κυψέλες Υδρογόνου. Τo συνολικό χαρτοφυλάκιο αδειών για έργα ΑΠΕ της Εταιρείας ξεπερνάει τα 2 GW, από τα οποία κάποια έργα θα κρατήσει και άλλα θα διαθέσει στην Αγορά. H Εταιρεία στον τομέα ΑΠΕ, ήδη διαθέτει άδειες παραγωγής Ενέργειας από Αιολικά και Φωτοβολταϊκά Πάρκα συνολικής δυναμικότητας περίπου 1,1 GW και ακόμη 1 GW είναι σε πρώιμη φάση αδειοδότησης με ορίζοντα ολοκλήρωσης το 2025 υπάρχουν έργα 300 MW, καθώς και άλλα 600 MW για το διάστημα μετά το 2025.

Σύμφωνα με πληροφορίες, οι επιβεβαιωμένες αφίξεις Κρουαζιέρας για το 2022 ανέρχονται σε 55, από 11 διαφορετικές Εταιρείες και 15 διαφορετικά κρουαζιερόπλοια. Το 55% των αφίξεων Κρουαζιέρας του 2022 θα είναι αφίξεις homeporting, αναδεικνύοντας το Λιμένα της Θεσσαλονίκης ως ένα Διεθνές Λιμάνι επιλογής για έναρξη ή/και τερματισμό Κρουαζιέρας, με δυνατότητα επιβίβασης ή/και αποβίβασης επιβατών.

“Οι κύριες επενδυτικές επιλογές μας για αγορά σε μεγάλες διορθώσεις και με μακροπρόθεσμο ορίζοντα, είναι οι μετοχές των Εurobank, ΟΠΑΠ, Τέρνα Ενεργειακής, Byte, Μοτοδυναμικής και Jumbo”, τονίζει ο κ. Τσούρτης (τμήμα έρευνας και ανάλυσης Merit Sec.).

“Για μια ακόμη εβδομάδα η Ελληνική Αγορά έδειξε χαρακτήρα και παρέμεινε σε θετικό πρόσημο, απορροφώντας με επιτυχία τις αναταράξεις του εξωτερικού”, όπως επισημαίνει ο Μάνος Χατζηδάκης.

Η θετική διαφοροποίηση έρχεται κόντρα στο πείσμα των απαισιόδοξων που, όχι άδικα λόγω των πρόσφατων εμπειριών, ανέμεναν την Ελληνική Αγορά να υποχωρεί χωρίς άμυνες, σε μια ενδεχόμενη αλλαγή κλίματος από το εξωτερικό.

Παρόλα αυτά το Ελληνικό Χρηματιστήριο είναι η καλύτερη σε απόδοση Ευρωπαϊκή Αγορά στις πρώτες 35 ημέρες του 2022 και μέσα στις πέντε πρώτες Παγκοσμίως.

Η αντοχή αυτή εξηγείται από την επιχειρηματική κινητικότητα που παρατηρείται τόσο εντός, όσο και εκτός Αγοράς: Σχεδόν καθημερινά ανακοινώνονται νέες αναθέσεις έργων, ή έναρξη διαγωνισμών στον Κατασκευαστικό κλάδο, στην Πληροφορική η δυναμική των εξαγορών συνεχίζεται αμείωτη, ενώ στον Τουριστικό κλάδο παρατηρείται αύξηση της έντασης συναλλαγών σε Ξενοδοχεία και Αναπτύξεις.

Κοινώς το χρήμα κινείται, η προοπτική των υπεραξιών βάζει στο παιχνίδι νέους παίκτες σε όλο το φάσμα της Οικονομίας, διατηρώντας την αισιοδοξία των εμπλεκομένων.

Οι Τράπεζες έχουν αλλάξει συμπεριφορά στο ταμπλώ, η οποία συνδέεται με την παρουσία ισχυρότερων Επενδυτικών Δυνάμεων στα μετοχολόγιά τους, οι οποίες έχουν την υπομονή για την επιστροφή του κλάδου σε ένα υγιές επαναλαμβανόμενο μοντέλο κερδοφορίας.

Στο εξωτερικό, η μη αναμενόμενη πρόθεση για αύξηση των επιτοκίων από την ΕΚΤ μέσα στην χρονιά, επανέφερε το κλίμα αβεβαιότητας στις Αγορές.

Η αβεβαιότητα δεν συνίσταται στο αν οι Κεντρικές Τράπεζες θα αυξήσουν τα επιτόκια, αλλά στο ύψος των αυξήσεων που επιδιώκουν να φθάσουν άμεσα.

Ο στασιμοπληθωρισμός αρχίζει σιγά σιγά να επιστρέφει στην επικαιρότητα, ως εν δυνάμει κίνδυνος μηδενικής ανάπτυξης των Οικονομιών, σε περιβάλλον αύξησης τιμών των Προϊόντων, προβληματίζοντας για την διάρκεια του φαινομένου.

Οι επενδυτές αναμένουν το “διαβολικό” δεύτερο δεκαπενθήμερο του Μαρτίου όπου αρχικά η ΕΚΤ (10/03) και εν συνεχεία η FED (15/03) αναμένεται να κινηθούν πιο ενεργά, αναλαμβάνοντας δράση που περιλαμβάνει την αύξηση του επιτοκίου αναφοράς.

Υπό αυτό το πρίσμα η ανακοίνωση του Δείκτη Τιμών Καταναλωτή την προσεχή Πέμπτη στις ΗΠΑ, θα καθορίσει διαθέσεις και τάση στις Κυριότερες Αγορές του Πλανήτη. Πέρα από τα επιτόκια και τις Τράπεζες, είναι προφανές ότι η ευαισθησία των επενδυτών σε αρνητικές ειδήσεις, ή σε αστοχίες προβλέψεων έχει αυξηθεί, δείγμα της επιφυλακτικότητας που επικρατεί, λόγω και των απαιτητικών αποτιμήσεων στα Χρηματιστήρια.

Τεχνικά, ο Γενικός Δείκτης έβγαλε αντίδραση από τις 918 μονάδες, επιστρέφοντας στην περιοχή των φετινών υψηλών.

Η περιοχή μεταξύ 950 - 960 μονάδων φαίνεται να δυσκολεύει, επί του παρόντος, την Αγορά, καθώς παρατηρείται αμηχανία ως προς την συνέχιση της τάσης, πέραν αυτών των επιπέδων.

Ο Γενικός Δείκτης φαίνεται να “μένει από δυνάμεις” πάνω από τις 950 μονάδες, τις οποίες έχει υπερβεί τέσσερις φορές φέτος. Οι αγοραστές ωστόσο δεν δείχνουν διατεθειμένοι να απωλέσουν τα ανοδικά κεκτημένα, δηλώνοντας την παρουσία τους σε κομβικά σημεία της τάσης.

Οι ταλαντωτές σαφώς αποφορτισμένοι από την άνοδο του Ιανουαρίου, έχουν ανανεώσει το βραχυπρόθεσμο ανοδικό περιθώριο ως τις 980 μονάδες, κινούμενοι σε ουδέτερες ζώνες τιμών.

Η άνοδος την εβδομάδα που πέρασε, αύξησε την απόσταση από το σημείο καμπής του κινητού μέσου των 30 ημερών, με την βασική στήριξη να παραμένει στις 910 μονάδες και την πλαγιοανοδική γραμμή τάσης να προσεγγίζει τις 900 μονάδες.

Συμπερασματικά θα αναμέναμε την ερχόμενη εβδομάδα ο Γενικός Δείκτης να δοκιμάσει εκ νέου την περιοχή των 950 – 960 μονάδων, όπου και αναμένεται αύξηση της προσφοράς.

Η αύξηση των μέσων ημερήσιων συναλλαγών προς τα 90 εκατ. ευρώ είναι ένα από τα τεχνικά ζητούμενα, για να υπάρξει ανοδική διαφυγή και αλλαγή του σκηνικού συσσώρευσης.

Πιο πλούσιο το καλεντάρι των προγραμματισμένων ανακοινώσεων και γεγονότων την εβδομάδα που έρχεται: Την Δευτέρα ξεκινάει η δημόσια προσφορά του εταιρικού ομολόγου της Safe Bulkers, η οποία θα διαρκέσει ως την Τετάρτη 9 Φεβρουαρίου. Η Εταιρεία επιδιώκει την άντληση ως 100 εκατ. ευρώ και το εύρος απόδοσης κυμαίνεται από 2,70 έως 3,10%.

Από την Τρίτη 9 Φεβρουαρίου ξεκινάει η διαπραγμάτευση των δικαιωμάτων της Α.Μ.Κ. των Ευρωσυμβούλων.

“Το βράδυ της 9ης Φεβρουαρίου θα ανακοινωθούν οι τριμηνιαίες αλλαγές στον δείκτη MSCI, οι οποίες θα λάβουν χώρα στην συνεδρίαση της 28ης Φεβρουαρίου”, υπενθυμίζει ο υπεύθυνος τμήματος ανάλυσης της Beta Sec.

Μια ματιά στις Διεθνείς Αγορές

Με επικράτηση των αγοραστών, ολοκληρώθηκε η τελευταία συνεδρίαση της εβδομάδας, για τις μεγάλες Αγορές Ασίας και Ειρηνικού. Αργία στη Σαγκάη, λόγω του σεληνιακού έτους.

Πιέσεις στην Ευρώπη, με μικτές διαθέσεις οι δείκτες στην Wall Street.

Νέα σημαντικά κέρδη για το Πετρέλαιο, οριακά ψηλότερα το Ευρώ.

Προσπαθεί να μην υποχωρήσει χαμηλότερα των $1800 ο Χρυσός, οριακά κέρδη για το Ασήμι, πέρασε τα $40000 το Bitcoin και τα $2940 το Ethereum.

Κατά 2,8% αυξήθηκαν οι νέες παραγγελίες στον τομέα της Γερμανικής Μεταποίησης σε εποχικά και ημερολογιακά προσαρμοσμένη βάση, τον Δεκέμβριο του 2021, σε σύγκριση με τον Νοέμβριο του 2021, σύμφωνα με τα προκαταρκτικά στοιχεία της Ομοσπονδιακής Στατιστικής Υπηρεσίας (Destatis). Σε σύγκριση με τον Δεκέμβριο του 2020, οι νέες παραγγελίες ήταν 5,5% υψηλότερα, σε ημερολογιακά προσαρμοσμένη βάση.

Κατά 3% υποχώρησε ο τζίρος στο Λιανεμπόριο της Ευρωζώνης τον Δεκέμβριο, σε σύγκριση με τον προηγούμενο μήνα, σύμφωνα με έκθεση της Eurostat. Στην Ευρωπαϊκή Ένωση, οι λιανικές πωλήσεις μειώθηκαν κατά 2,9%. Σε σύγκριση με τον αντίστοιχο περσινό μήνα, οι πωλήσεις αυξήθηκαν κατά 2% στην Ευρωζώνη και 2,6% στην ΕΕ. Το 2021, σε σύγκριση με το 2020, ενισχύθηκαν κατά 5% στην Ευρωζώνη και κατά 5,5% στην ΕΕ.

Η Αμερικανική Οικονομία δημιούργησε τον Ιανουάριο περισσότερες θέσεις εργασίας, από ότι ανέμεναν οι αναλυτές. Το Υπουργείο Εργασίας ανακοίνωσε ότι δημιουργήθηκαν 467000 νέες θέσεις εργασίας, έναντι πρόβλεψης για 150000.

Επιστροφή στο Χ.Α.

Ξεκινά η δημόσια εγγραφή τίτλων σταθερού εισοδήματος με εισαγωγή στο Χ.Α., μέσω έκδοσης κοινού ομολογιακού δανείου αξίας έως και 100 εκατ. ευρώ, για την αγορά τεσσάρων ποντοπόρων φορτηγών, από την Εισηγμένη στο NYSE, από το 2008, Ναυτιλιακή Εταιρεία Safe Bulkers. Η δημόσια προσφορά θα διαρκέσει από την 7η Φεβρουαρίου έως και την 9η Φεβρουαρίου, με εύρος απόδοσης 2,7% - 3,1%. Η τιμή διάθεσης έχει οριστεί στο άρτιο, ήτοι σε €1.000 ανά ομολογία.

Απλήρωτους φόρους 5,8 δισ. ευρώ άφησαν το 2021 Νοικοκυριά και Επιχειρήσεις, με οριακή αύξηση σε σχέση με τα 5,7 δισ. ευρώ του 2020. Αν αθροιστούν και τα παλιά ληξιπρόθεσμα χρέη, οι συνολικές οφειλές ξεπερνούν τα 111 δισ. ευρώ, με περισσότερα από 25 δισ. να χαρακτηρίζονται ως ανεπίδεκτα είσπραξης.

Η Εταιρεία Βαρβαρέσος ενημέρωσε το Επενδυτικό Κοινό, ότι κατέθεσε την από 1/2/2022 και με αριθμό κατάθεσης 55/ΤΦ/2022 αίτηση λήψης προληπτικών μέτρων κατ' άρθρο 53 Ν. 4738/2020 ενώπιον του Μονομελούς Πρωτοδικείου Βέροιας, η οποία δημοσιεύτηκε στο ηλεκτρονικό μητρώο φερεγγυότητας του άρθρου 84 Ν. 4738/2020 με αριθμό πρωτοκόλλου 100774/01.02.2022 και επί της οποίας χορηγήθηκε η από 2/2.2022 προσωρινή διαταγή λήψης προληπτικών μέτρων, με την οποία διετάχθησαν προληπτικά μέτρα προστασίας της Εταιρείας, μέχρι τη συζήτηση της αιτήσεως, η οποία ορίστηκε για την 6/4/2022 και το αργότερο μέχρι τέσσερις μήνες από την χορήγηση των προληπτικών μέτρων προστασίας.

Ο ΓΔ κινήθηκε μεταξύ 951,44 (+0,56%) και 940,8 μονάδων (-0,56%). Στις 17.00 βρέθηκε στις 944,07 (-0,22%) και ολοκλήρωσε τις συναλλαγές στις 945 μονάδες, με ημερήσιες απώλειες 0,12%.

Ο τζίρος στα 71,5 εκατ., από τα οποία τα 12 εκατ. αφορούσαν προσυμφωνημένες συναλλαγές (ΕΥΡΩΒ, ΟΠΑΠ, ΚΟΥΕΣ, ΑΡΑΙΓ, ΔΕΗ, ΜΠΕΛΑ, ΜΟΗ, ΤΕΝΕΡΓ), ενώ ΕΥΡΩΒ, ΕΤΕ, ΑΛΦΑ και ΟΠΑΠ απασχόλησαν το 50% της συνολικής μικτής αξίας συναλλαγών.

Από τις μετοχές του FTSE25, δεν ήλθαν σε επαφή με το θετικό πρόσημο οι ΓΕΚΤΕΡΝΑ, ΕΕΕ, ΛΑΜΔΑ, ΟΛΠ και TITC. Μέσω των τελικών δημοπρασιών, στο χαμηλό ημέρας έκλεισαν οι ΕΥΔΑΠ, Τέρνα Ενεργειακή και TITC.

Καλύτερη της ενδοσυνεδριακής, αλλά όχι ικανοποιητική η τελική εικόνα με 54 ανοδικές μετοχές, έναντι 62 πτωτικών ενώ μόλις σε 9 τίτλους, τα ημερήσια κέρδη υπερέβησαν το 3%.

----ΧΠΑ

Με οριακή άνοδο, ολοκληρώθηκε η τελευταία συνεδρίαση της εβδομάδας στην Αγορά Παραγώγων, με τις συναλλαγές να σημειώνουν μικρή αύξηση τόσο στο συμβόλαιο του δείκτη, όσο και στα Σ.Μ.Ε. επί μετοχών (21.861 συμβόλαια).

Στα 2.487 συμβόλαια του FTSE25 οι ανοιχτές θέσεις (από 2.445 στην αμέσως προηγούμενη συνεδρίαση) για τον πρώτο μήνα (Φεβρουάριος).

Στα 3 συμβόλαια του ΔΤΡ οι ανοιχτές θέσεις (από 4 στην αμέσως επόμενη συνεδρίαση) για τον πρώτο μήνα (Μάρτιος).

Το συμβόλαιο του δείκτη υψηλής κεφαλαιοποίησης – μονάδα διαπραγμάτευσης: 1 μονάδα δείκτη Χ 2 ευρώ, χρηματικός διακανονισμός - (συνολικά 657, 644 για τον Φεβρουάριο και 13 για τον Μάρτιο, τιμή κλεισίματος για τον πρώτο μήνα 2.296), κινήθηκε μεταξύ 2.277,25 και 2.312 μονάδων.

Το συμβόλαιο του ΔΤΡ – μονάδα διαπραγμάτευσης: 1 μονάδα δείκτη Χ 25 ευρώ, χρηματικός διακανονισμός – (συνολικά 0, 0 για τον Μάρτιο και 0 για τον Ιούνιο, τιμή κλεισίματος για τον πρώτο μήνα 692,75).

Ελάχιστος ο αξιοσημείωτος δανεισμός τίτλων (31.065 Εθνική, 15.000 Eurobank, 5.000 Ελλάκτωρ), ενώ συνεχίστηκαν οι συναλλαγές στα Σ.Μ.Ε. επί μετοχών με κυριότερες σε Alpha Bank (7.768), Εθνική (6.679), Eurobank (2.141), Πειραιώς (1.726), ΔΕΗ (640), Cenergy (145), Μυτιληναίο (173), Fourli (171), Lamda Development (215), Ελλάκτωρα (321), Ιντρακόμ (1.266), ΟΠΑΠ (137), Viohalco (109).

Οι μεγαλύτερες ανοιχτές θέσεις - συμβόλαια (Μέγεθος Συμβολαίου: 100 Μετοχές, Φυσική Παράδοση), για τον πρώτο μήνα (Μάρτιος), στα Σ.Μ.Ε. επί μετοχών σε: Alpha Bank 65.015, Πειραιώς 36.210, Εθνική 27.700, MIG 32.663, Cenergy 11.253, Eurobank 35.491, ΔΕΗ 20.612, Ελλάκτωρα 10.449.

Οι σημαντικότερες καθαρές αρνητικές θέσεις που δημοσιοποιήθηκαν στην Επ. Κεφαλαιαγοράς και ξεπερνούν το 0,5% του συνόλου των μετοχών:

           Position Holder                                 Name of Issuer                      NSP              Date

Οι περισσότερο δανεισμένοι τίτλοι, μόνο από OTC (*), καθώς το Χ.Α., στην συγκεντρωτική κατάσταση του ΗΔΤ, δεν δημοσιεύει τους δανεισμούς από την ΕΧΑΕ, είναι: Alpha Bank 61.354.777 τεμ., (από 61.709.309 τεμ. στην αμέσως προηγούμενη συνεδρίαση), ΔΕΗ 2.129.054 τεμ. (2.129.054), Eurobank 44.931.707 τεμ. (44.931.707), ΟΠΑΠ 1.383.004 τεμ. (1.383.004), Εθνική 7.236.175 τεμ. (7.388.015), Πειραιώς 5.888.597 τεμ. (5.915.924), ΟΤΕ 2.543.635 τεμ. (2.542.398), ΑΔΜΗΕ 1.977.302 τεμ. (1.977.302).

(*) Τα στοιχεία συναλλαγές δανεισμού τίτλων μέσω OTC δηλώνονται από τους Χειριστές ΣΑΤ και αφορούν τις ποσότητες που έχουν καταγραφεί στο ΣΑΤ, έως και τη προηγούμενη εργάσιμη ημέρα.