Ο Γενικός Δείκτης του Ελληνικού Χρηματιστηρίου ερχόταν από πέντε συνεχόμενες πτωτικές συνεδριάσεις, με αθροιστικές απώλειες 5%. Στο ίδιο διάστημα ο κλαδικός δείκτης των Τραπεζών, με τέσσερις πτωτικές και μία οριακά θετική συνεδρίαση, άθροιζε απώλειες 10,22%, ενώ η συνολική κεφαλαιοποίηση του Χ.Α. είχε υποχωρήσει κατά 3,5 δισ. ευρώ.
Έτσι, κατά την σημερινή συνεδρίαση και με αφορμή επιχειρηματικές συμφωνίες και ικανοποιητικά εταιρικά αποτελέσματα, ενεργοποιήθηκαν αντανακλαστικά αντίδρασης, με εικόνα “γενικής επιστράτευσης” στο ταμπλώ της υψηλής κεφαλαιοποίησης και με Αγορά σαφώς διαφοροποιημένη από τις αμέσως προηγούμενες, καθώς ο Δείκτης “έχτιζε” όλο και ψηλότερες θέσεις, σημειώνοντας συνεχόμενα υψηλά ημέρας, τουλάχιστον στις πρώτες τρεις ώρες συνεδρίασης.
Να σημειωθεί ότι μετά τα συνεχόμενα ενδοσυνεδριακά υψηλά, πρώτος “κοκκίνισε” ο τίτλος του ΟΤΕ (-0,15%), ενώ ακολούθησαν οι ΑΡΑΙΓ (-1,10%), ΕΛΛΑΚΤΩΡ (-0,50%), ΕΛΠΕ (-0,63%), ΟΠΑΠ (-1,09%), ΟΤΟΕΛ (-0,17%), ΤΕΝΕΡΓ (-0,64%) και TITC (-0,28%).
Αυτό δεν εμπόδισε την μετοχή της Jumbo (+2,96%), να ολοκληρώσει τις συναλλαγές σε νέα ιστορικά υψηλά.
Όλα αυτά άλλαξαν δραστικά, μόλις έκλεισε και επίσημα το σενάριο για εκλογές πριν το Πάσχα.
Πιο συγκεκριμένα, ο Πρωθυπουργός, Κ. Μητσοτάκης, έκλεισε με έμμεσο τρόπο τα σενάρια εκλογών πριν το Πάσχα λέγοντας, σύμφωνα με πληροφορίες, ότι “έχουμε πλούσιο νομοθετικό έργο στις επόμενες εβδομάδες, με περίπου 10 νομοσχέδια”.
Έτσι, οι αμέσως επόμενες μέρες θα κληθούν να δείξουν αν τα deals που ανακοινώνονται, σε συνδυασμό με τα αποτελέσματα που ανακοινώνουν οι Εισηγμένες, θα μπορέσουν να αποτελέσουν αντίβαρο στις πιέσεις που φέρνει η διάθεση “risk off”, σε σημαντικό κομμάτι της Εγχώριας Επενδυτικής Κοινότητας, κάτι το οποίο φάνηκε και σήμερα στο δεύτερο μισό της συνεδρίασης, με σημαντική υποχώρηση από τα υψηλά ημέρας δεικτών και επιμέρους τίτλων, ιδιαίτερα στον Βαρύδεικτο Τραπεζικό κλάδο.
Χωρίς διαθέσεις ουσιαστικής αλλαγής του εδραιωμένου επιφυλακτικού κλίματος οι κύριες Ευρωπαϊκές Αγορές, καθώς οι επενδυτές τιμολογούν τις διήμερες επιθετικές δηλώσεις του προέδρου της Federal Reserve, Τζερόμ Πάουελ, στο Κογκρέσο, όσον αφορά τις αναμενόμενες αυξήσεις των επιτοκίων, αλλά και αξιωματούχων της ΕΚΤ.
Αυτό το τελευταίο, σύμφωνα με τις συγκλίνουσες εκτιμήσεις αναλυτών, “δεν μπορεί να αφήσει ανεπηρέαστη και την ψυχολογία των Εγχώριων traders και αν το διεθνές χρηματιστηριακό κλίμα συνεχίσει να δείχνει προβληματισμό, από την απότομη σκλήρυνση της ρητορικής των Κεντρικών Τραπεζών, θα αποτελέσει τροχοπέδη σε κάθε διάθεση ανάληψης επενδυτικού κινδύνου, για όλα τα θεωρούμενα ‘risk assets”.
Υπενθυμίζεται ότι σήμερα ανακοινώνουν αποτελέσματα ο Όμιλος Viohalco, η Eurobank και η Μυτιληναίος (πλήρες σετ).
Στο τέλος της εβδομάδας είναι προγραμματισμένη η ανακοίνωση των επιδομάτων εργασίας στις ΗΠΑ και η πιστοληπτική αξιολόγηση της DBRS, η οποία έχει το Ελληνικό αξιόχρεο ένα επίπεδο κάτω από την επενδυτική βαθμίδα (“ΒΒ”, σταθερή προοπτική), ενώ στις 17 Μαρτίου ακολουθεί η Moody's.
Εν τω μεταξύ, σύμφωνα με τα στοιχεία του AXIANumbers Φεβρουαρίου 2023, οι Αλλοδαποί Δικαιούχοι Μερίδων πραγματοποίησαν εισροές ύψους €102,15 εκατ. κατά το μήνα Φεβρουάριο (ανεβάζοντας τις συνολικές εισροές στα 200 εκατ. ευρώ από την αρχή του έτους), σε αντίθεση με τους Ημεδαπούς Δικαιούχους Μερίδων οι οποίοι πραγματοποίησαν εκροές ύψους €102,15 εκατ.
Η κατανομή της αξίας χαρτοφυλακίου των Δικαιούχων Μερίδων διαμορφώθηκε στο 63,99% για τους Αλλοδαπούς Δικαιούχους Μερίδων και 36,01% για τους Ημεδαπούς
Τα Ελληνικά Αμοιβαία Κεφάλαια ήταν καθαροί πωλητές με 27 εκατ. ευρώ τον Φεβρουάριο και 53 εκατ. ευρώ στο πρώτο δίμηνο.
Οι Αλλοδαποί Δικαιούχοι Μερίδων πραγματοποίησαν το 56,4% των συνολικών συναλλαγών (αγορές & πωλήσεις) τον Φεβρουάριο 2023 (σε σχέση με το 54,5% τον προηγούμενο μήνα), ενώ οι Ημεδαποί Δικαιούχοι Μερίδων, πραγματοποίησαν το 43,6% των συναλλαγών, σε σχέση με το 45,5% τον προηγούμενο μήνα.
Σημαντικό ρόλο στα παραπάνω έπαιξε και το rebalancing από την τριμηνιαία αναδιάρθρωση του MSCI, που ολοκληρώθηκε στις 28/2, με την προσθήκη της Motor Oil (+0,49%), στον MSCI Standard Greece.
Μικτή η εικόνα, όσον αφορά τις διαθέσεις των αποδόσεων στην Αγορά ομολόγων. Πιο συγκεκριμένα, στο 5,03% κινείται η απόδοση του Αμερικανικού 2ετους τίτλου, στο 3,99% αυτή του αντίστοιχου 10ετους, ενώ στο 4,426% ανηφορίζει η απόδοση του Ελληνικού 10ετους.
Επιστρέφοντας στα της σημερινής συνεδρίασης, ο Γενικός Δείκτης κινήθηκε μόνιμα με θετικό πρόσημο, σημειώνοντας υψηλό ημέρας στις 1094,16 μονάδες (+1,65%). Στις 17.00 είχε υποχωρήσει στις 1084,58 (+0,76%) και ολοκλήρωσε τις συναλλαγές στις 1083,22 μονάδες, με ημερήσια κέρδη 0,64%.
Ο τζίρος στα 118,4 εκατ., από τα οποία τα 16,9 εκατ. αφορούσαν προσυμφωνημένες συναλλαγές (ΜΠΕΛΑ, ΟΠΑΠ, ΔΕΗ, ΟΤΕ, ΑΛΦΑ, ΠΕΙΡ, ΕΤΕ, ΕΥΡΩΒ), ενώ ΟΤΕ, ΜΠΕΛΑ, ΔΕΗ, ΠΕΙΡ και ΕΤΕ απασχόλησαν το 60% της συνολικής μικτής αξίας συναλλαγών.
Από τον συνολικό τζίρο των 118,4 εκατ., τα 111,7 εκατ. αφορούν συναλλαγές σε μετοχές του FTSE25.
Περιήγηση στους “πάνω ορόφους” της Αγοράς
Στην πρώτη θέση των κεφαλαιοποιήσεων του Χ.Α., η ΕΕΕ (9,2), ακολουθούμενη από ΟΤΕ (5,9), ΟΠΑΠ (5,3), Eurobank (5,1), Εθνική (4,4), Μυτιληναίο (3,5), ΔΕΗ (3,1), Alpha Bank (3), Jumbo (3), Motor Oil (2,7), Πειραιώς (2,6), Ελ. Πετρέλαια (2,4), και ΤΕΝΕΡΓ (2,2 δισ. ευρώ).
Από τις Βααρύδεικτες Τραπεζικές μετοχές, μόνιμα με θετικό πρόσημο κινήθηκε η Πειραιώς, ενώ και τα δύο πρόσημα άλλαξαν Alpha Bank, Eurobank και Εθνική. Όλοι ανεξαιρέτως οι τίτλοι υποχώρησαν αισθητά από τα υψηλά ημέρας.
Πιο συγκεκριμένα, ο τίτλος τη ΑΛΦΑ (0%) αναρριχήθηκε μέχρι τα 1,303 ευρώ (+1,88%), της ΕΤΕ (+0,10%) μέχρι τα 4,96 ευρώ (+2,35%), της ΕΥΡΩΒ (0%) μέχρι τα 1,399 ευρώ (+1,89%) και της ΠΕΙΡ (+2,16%) μέχρι τα 2,098 ευρώ (+3,05%).
Μεταξύ 854,86 (+2,04%) και 837,3 μονάδων (-0,07%) κινήθηκε ο κλαδικός δείκτης των Τραπεζών. Στις 17.00 βρέθηκε στις 845,85 (+0,97%) και ολοκλήρωσε τις συναλλαγές στις 840,46 μονάδες, με ημερήσια κέρδη 0,33%.
Ο ΔΤΡ έχει δώσει ημερήσιο σήμα εξόδου, το οποίο αναιρείται με επιστροφή και κλείσιμο υψηλότερα των 954 μονάδων. Αν συνεχίσει πλαγιοκαθοδικά, η επόμενη στήριξη στις 825 μονάδες. Ισχυροποιημένη η πρώτη αντίσταση στη ζώνη 950 - 962.
Με πλεονέκτημα των “πράσινων” τίτλων, ολοκληρώθηκε η συνεδρίαση στο ταμπλώ των μη Τραπεζικών blue chips, όπου ξεχώρισαν θετικά οι BIO (+1,47%), ΓΕΚΤΕΡΝΑ (+1,95%), ΔΕΗ (+2,38%), EEE (+1,28%), ΕΛΧΑ (+3,03%), ΚΟΥΕΣ (+1%), ΜΠΕΛΑ (+2,96%), ΜΥΤΙΛ (+1,06%) και ΟΛΠ (+1,09%).
Η ΔΕΗ ανακοίνωσε ότι έχει συνάψει δεσμευτική συμφωνία με την Enel S.p.A. για την εξαγορά του συνόλου των συμμετοχών που κατέχονται από την Enel και τις Θυγατρικές αυτής στη Ρουμανία, έναντι συνολικού αντιτίμου ύψους €1.260 εκατ. περίπου (βάσει της συνολικής αξίας της Επιχείρησης που ανέρχεται σε €1.900 εκατ. περίπου).
Κατά 1,2 δισ. ευρώ μείωσε, στη διάρκεια του Δ' τριμήνου, τον καθαρό δανεισμό της η ΔΕΗ, όπως προκύπτει από την παρουσίαση που ανάρτησε στην ιστοσελίδα της, για τα μεγέθη/επίδραση της δεσμευτικής συμφωνίας εξαγοράς των εν Ρουμανία δραστηριοτήτων της Enel.
Η ΔΕΗ (+2,38%) θα διοργανώσει Capital Markets Day, μετά την ολοκλήρωση της συναλλαγής για την απόκτηση των δραστηριοτήτων της Enel στην Ρουμανία, στο οποίο θα παρουσιάσει το επικαιροποιημένο στρατηγικό της σχέδιο για την περίοδο 2023 - 2027.
Η αντίδραση της Αγοράς δεν ήταν εντυπωσιακή, καθώς σε σημαντικό βαθμό η είδηση είχε προεξοφληθεί. Σε κάθε περίπτωση, η μετοχή βρέθηκε να αναρριχάται μέχρι τα 8,325 ευρώ (+4,32%), για να υποχωρήσει σχετικά στη συνέχεια. Ο τίτλος συμπλήρωσε τρεις συνεχόμενες ανοδικές συνεδριάσεις, με την επόμενη αντίσταση να εντοπίζεται στα 8,48 ευρώ (ημερήσιο “stop short”).
Η Ελλάκτωρ ανακοίνωσε την οριστική διακοπή των αποκλειστικών διαπραγματεύσεων με το Σχήμα Εταιρειών Wade Adams Hellas SMSA και Adamas Group Limited, για την πώληση του συνόλου των μετοχών της Θυγατρικής της Εταιρείας ΑΚΤΩΡ ΑΤΕ.
Ο τίτλος του Ελλάκτωρα (-0,50%) ερχόταν από δύο συνεχόμενες πτωτικές συνεδριάσεις και σήμερα ξεκίνησε υπό πίεση, υποχωρώντας μέχρι τα 1,97 ευρώ (-2,23%) για να αντιδράσει στη συνέχεια, αλλά δεν απέφυγε το τελικό αρνητικό πρόσημο. Για τη μετοχή το ημερήσιο “stop long” στα 1,984 ευρώ και η επόμενη στήριξη στα 1,80 – 1,79 ευρώ (συγκλίνουν οι δύο ΚΜΟ 200 ημερών). Η πρώτη αντίσταση στα 2,24 ευρώ.
Όπως προαναφέρθηκε, πρώτος “κοκκίνισε” ο τίτλος του ΟΤΕ (-0,15%). Η μετοχή του Οργανισμού συμπλήρωσε έξι συνεχόμενες πτωτικές συνεδριάσεις και δοκιμάζει τα χαμηλά διετίας. Για την ουσιαστική αλλαγή της τεχνικής εικόνας, θα ήθελε κλείσιμο υψηλότερα των 14,10 και κίνηση προς τα 14,99 ευρώ.
Οι τίτλοι που έχουν προβάδισμα
Στην κούρσα για τις καλύτερες ετήσιες αποδόσεις, προηγείται η ΜΙΓ (+310,21%), ακολουθούμενη από ΑΑΑΠ (+163,16%), ΚΛΜ (+85,55%), ΑΤΤ (+81,05%), ΑΝΕΠΟ (+75,93%), ΣΑΤΟΚ (+66,67%) και ΛΕΒΚ (+54,55%).
Χαμηλώνοντας σε κεφαλαιοποιήσεις
Ξαφνικό “bid” στο Δούρο (+4%).
Κινήσεις “profit taking” σε ΕΠΣΙΛ (-1,03%).
Επιμένει πλαγιοκαθοδικά από τα 4,02 ευρώ (κλείσιμο 16/2) η ΠΕΡΦ (-1,71%).
Δίπλωσε τις ανοδικές συνεδριάσεις η Ελλάδος (+1,45%, είχαν προηγηθεί τρεις συνεχόμενες πτωτικές).
Μετά από οκτώ αρνητικές συνεδριάσεις, προσπάθησε να αντιδράσει η Μοτοδυναμική (+2,22%).
Προσπάθεια αντίδρασης στην πλαγιοκαθοδική κίνηση που ξεκίνησε από 0,955 ευρώ (κλείσιμο 20/2) για Άβακα (+0,36%).
Τέσσερις οι συνεχόμενες πτωτικές συνεδριάσεις για ΙΝΚΑΤ (-0,12%) και ΙΝΤΕΚ (-0,78%) και τρεις οι συνεχόμενες ανοδικές για Έλαστρον (+3,45%) και Κρι Κρι (+2,81%).
Κατέβασε συναλλαγές η Intralot (+2,99%).
Με αυξημένες συναλλαγές επέστρεψαν οι αγοραστές στην Frigoglass (+2,38%).
Δεν έπεισαν οι αγοραστές σε ΕΛΓΕΚ (+4,18%), ΙΑΤΡ (+3,47%), ΜΕΡΚΟ (+2,13%), ΚΟΡΔΕ (+1,44%), ΙΚΤΙΝ (+0,86%), ΜΑΣΟΠ (+2,24%) και ΚΡΕΚΑ (+10,79%).
Η τεχνική εικόνα των βασικών δεικτών
Ο Γενικός Δείκτης διατηρεί το ημερήσιο αγοραστικό σήμα, το οποίο αναιρείται με επιστροφή χαμηλότερα των 1059 μονάδων. Όσο δίνει κλεισίματα υψηλότερα των 1059, δεν μπορεί να αποκλειστεί κίνηση προς τις 1105, 1150 και 1195 μονάδες. Οι επόμενες στηρίξεις, χαμηλότερα των 1059, στις 966 - 950 και 938 μονάδες (εκθετικός ΚΜΟ 200 ημερών).
Το ημερήσιο αγοραστικό σήμα διατηρεί και ο δείκτης υψηλής κεφαλαιοποίησης, που ακυρώνεται με επιστροφή χαμηλότερα των 2585 μονάδων. Όσο δίνει κλεισίματα υψηλότερα των 2585 και ακόμα καλύτερα υψηλότερα των 2600, δεν μπορεί να αποκλειστεί κίνηση προς τις 2780 μονάδες. Κλείσιμο χαμηλότερα των 2585, μπορεί να πιέσει προς τις 2342 - 2332 και 2274 μονάδες (εκθετικός ΚΜΟ 200 ημερών).
Οι εκτιμήσεις των αναλυτών
“Οι 1060 μονάδες του ΓΔ συνεχίζουν να παραμένουν το εγγύτερο όριο στήριξης, με τον απόηχο του δυστυχήματος των Τεμπών να προκαλεί αναταράξεις στη θυμωμένη Ελληνική Κοινωνία”, επισημαίνει η Κύκλος ΑΧΕΠΕΥ.
“Οι επενδυτές καλούνται να σταθμίσουν την προοπτική περαιτέρω αύξησης επιτοκίων, υπό το πρίσμα των επιθετικών ομιλιών από τη Fed”, σύμφωνα με την Eurobank Equities.
“Η ολοκλήρωση της σημαντικής συμφωνίας της ΔΕΗ στη Ρουμανία θα πρέπει να αποτελέσει θετικό παράγοντα για την Αγορά. Επίσης οι επενδυτές περιμένουν τις προοπτικές κερδοφορίας της Eurobank και τα σχόλια για πιθανή διανομή μερίσματος, μετά το λήξη της συνεδρίασης”, αναφέρει η Piraeus Sec.
“Περιμένουμε η Αγορά να παραμείνει αδύναμη. ΔΕΗ, Jumbo και Cenergy θα είναι στο επίκεντρο”, αναφέρει στις δικές της εκτιμήσεις η Optima Bank.
“Η μεταβλητότητα θα συνεχιστεί, με τις επιλεκτικές τοποθετήσεις να διατηρούνται”, είναι οι εκτιμήσεις της Euroxx Sec.
“Η συμφωνία της ΔΕΗ μπορεί να δώσει κίνητρο για ένα ράλι ανακούφισης. Οι ανακοινώσεις αποτελεσμάτων από Eurobank και Cenergy επίσης υποστηρίζουν μία ανάκαμψη”, εκτιμά η Beta Sec.
“Στο εξωτερικό, η συνολική εικόνα δεν έχει διαφοροποιηθεί, αλλά στο εσωτερικό, η ανησυχία γύρω από την εκλογική αναμέτρηση κλιμακώνεται, μετά το πολύνεκρο δυστύχημα και αυτό αποτυπώνεται μερικώς και στην αυξημένη μεταβλητότητα. Διατηρούμε το εύρος των εκτιμώμενων τιμών στην περιοχή των 1120 – 990 μονάδων στην παρούσα φάση, ενώ αξιολογούμε τα εισερχόμενα εταιρικά αποτελέσματα. Ο πληθωρισμός Φεβρουαρίου στην Κίνα διαμορφώθηκε αρκετά χαμηλότερα των εκτιμήσεων, ενδεχομένως υπονοώντας και χαμηλότερο ρυθμό βελτίωσης της οικονομικής δραστηριότητας μετά την άρση των περιορισμών στη Χώρα”, τονίζει η Leon Depolas Sec.
“Η Αγορά δεν κερδίζεται με το συναίσθημα. Οι Ξένοι που έχουν μπει και ποντάρουν στην επενδυτική βαθμίδα, δεν θα φύγουν τόσο απλά με ένα τραγικό γεγονός, όπως εκτιμά ο Ηλίας Ζαχαράκης.
Σίγουρα το πολιτικό σκηνικό επηρεάζεται, αλλά δεν αλλάζει η ρότα.
Οι Εταιρείες δεν σταματάνε να αναπτύσσονται και να αυξάνουν κέρδη. Τα έργα και οι επενδύσεις θα συνεχιστούν.
Σίγουρα αυτό που έγινε απομακρύνει το σενάριο αυτοδυναμίας, παρόλα αυτά σκοπός είναι η συνέχιση των πολιτικών.
Το Δημόσιο είναι ο μεγάλος ασθενής, με όλες τις Κυβερνήσεις να είναι ανίκανες να το αλλάξουν σε μεγάλο βαθμό. Άλλοι θέλουν να μεγαλώσει και στηρίζονται σε αυτό και τους ψηφοφόρους τους και άλλοι, λιγότεροι, να κάνουν τομές. Καλώς, ή κακώς θέλει χρόνο και τόλμη. Αυτός που θα το κάνει, θα έχει καταφέρει κάτι μεγάλο και διαχρονικά.
Το θυμικό υπερτερεί σήμερα. Από την άλλη είναι ένας τρόπος να ξυπνήσουν και να δουλέψουν κάποιοι, έστω και με ένα τραγικό γεγονός. Άλλωστε η Χώρα το έχει συνηθίσει. Όταν οι καταστάσεις είναι νορμάλ, τους περισσότερους τους βολεύει. Όταν γίνεται κάτι όλοι φωνάζουν. Φωνάζουν και στις αλλαγές όμως.
Δεν γίνεται να τα έχεις όλα. Αν θέλουμε να γίνουμε ένα κανονικό Κράτος θα πρέπει να το καταλάβουμε. Αν δεν θέλουμε, η κατάσταση θα συνεχιστεί ίδια και απαράλλακτη
Ελπίζουμε ότι έστω και σταδιακά, σε αυτή την Χώρα θα αλλάξουμε. Ειδάλλως σε μερικά χρόνια πάλι θα βουλιάξουμε, φωνάζοντας ότι μας φταίνε όλοι οι άλλοι και όχι εμείς”, τονίζει ο πρόεδρος και διευθύνων σύμβουλος της Fast Finance ΑΕΠΕΥ.
“Τη στιγμή που σύσσωμος ο Ελληνισμός έχει ‘παγώσει’, οι όποιες συζητήσεις περί Χ.Α. περνούν σε δεύτερη μοίρα, εκτιμά ο Πέτρος Στεριώτης.
Η ανείπωτη σιδηροδρομική τραγωδία και οι κοινωνικοπολιτικές τις επιπτώσεις, έχουν αυξήσει το συστημικό ρίσκο και στα Ελληνικά αξιόγραφα.
Ήταν ήδη σε τεχνικώς υπεραγορασμένα βραχυπρόθεσμα επίπεδα ο Γενικός Δείκτης, επήλθε και το τραγικό συμβάν ως αφορμή βίαιης ρευστοποίησης - κατοχύρωσης κερδών και αλλαγής της διαγραμματικής εικόνας.
Τόσο οι κινητοί μέσοι όροι και ο παραβολικός SAR ακόμη και των 20 ημερών βρίσκονται σε επίπεδα αρκετά μακριά από ΓΔ και ΔΤΡ και άρα δεν προσφέρουν άμεση στήριξη, με τα πρόσφατα υψηλά να έχουν αποκτήσει τη μορφή "climax top".
Τεχνικά και μέχρι αποδείξεως του αντιθέτου, το “bull market” δεν έχει ολοκληρωθεί ανεπιστρεπτί, καθώς τα κυριότερα συστατικά της Αγοράς (κλαδικοί δείκτες και μεμονωμένοι τίτλοι) βρίσκονται στην “ακτίνα” των πολυετών υψηλών τους.
Τα θετικά εταιρικά μεγέθη δεν θα εκλείψουν, καθώς πολλές Εισηγμένες συνεχίζουν να είναι νοικοκυρεμένες, οι Τράπεζες έχουν εξυγιανθεί σημαντικά και το εγχώριο χρηματιστηριακό περιβάλλον μοιάζει περισσότερο φιλοεπενδυτικό.
Εν τω μεταξύ, υπάρχει αναμονή για την αναβάθμιση της Χώρας κάτι που, όταν συμβεί, θα στρέψει εκ των πραγμάτων περισσότερα funds προς τις Ελληνικές Εισηγμένες.
Εκτιμούμε ότι η μεταβλητότητα θα συνεχιστεί και στις επόμενες συνεδριάσεις, καθώς οι επενδυτές προεξοφλούν τις πολιτικές εξελίξεις και ενώ το σενάριο της αυτοδυναμίας απομακρύνεται.
Ενώπιον κρίσιμων αποφάσεων, λοιπόν, οι Έλληνες επενδυτές, καθώς οι παρακάτω ενδιαφερόμενοι συμμετέχουν σε μία “διελκυστίνδα” με τα εξής χαρακτηριστικά:
Πολλοί, εκτιμούμε οι περισσότεροι, “παροικούντες στην Λεωφόρο Αθηνών” έχασαν το ράλι είτε εντελώς, είτε στο μεγαλύτερο εύρος του.
Κάποιοι συνεχίζουν να είναι ούτως ή άλλως δύσπιστοι έναντι της φετινής υπεραπόδοσης του πρώτου φετινού διμήνου.
Κάποιοι από τους “άχαρτους”, περιμένουν ακόμη χαμηλότερες τιμές εισόδου για να επενδύσουν.
Όσοι έδειξαν απληστία στα τελευταία στάδια του προηγηθέντος ράλι, θέλουν να αποφύγουν τα χειρότερα σε περίπτωση που η δευτερεύουσα διόρθωση πάρει μεγαλύτερες διαστάσεις.
Σε Παγκόσμιο επίπεδο, η επενδυτική ψυχολογία επιβαρύνεται από την “άγαρμπη” σκλήρυνση της ρητορικής της Ομοσπονδιακής Τράπεζας των ΗΠΑ, η οποία αποστρέφει το επενδυτικό ενδιαφέρον από την ανάληψη νέων αγοραστικών πρωτοβουλιών σε όλα τα “risk assets”.
Οι ομολογιακές Αγορές δίνουν σήμα - προπομπό ύφεσης, με τις αποδόσεις των βραχύτερων λήξεων να είναι υψηλότερες από τις αντίστοιχες της “ουράς” της χρονικής καμπύλης.
Οι επόμενες ανακοινώσεις για την Αμερικανική Αγορά εργασίας και τον πληθωρισμό αποκτούν ιδιαίτερη βαρύτητα, καθώς φαίνεται ότι δημιουργείται αυξημένη πίεση προς τις Νομισματικές Αρχές, αφενός να συνεχίσουν την καταπολέμηση του πληθωρισμού, αφετέρου να μην πλήξουν την Παγκόσμια Οικονομία.
Ο επίσημος στόχος των μεγάλων Οικονομιών για πληθωρισμό 2% θα πάρει πολύ καιρό να επιτευχθεί, με τις πρόσφατες μετρήσεις να μην είναι ενθαρρυντικές”, τονίζει ο κ. Στεριώτης (CEO Κυπριακής ΕΠΕΥ).
Μια ματιά στις Διεθνείς Αγορές
Με μικτά πρόσημα, ολοκλήρωσαν τη σημερινή συνεδρίαση, οι μεγάλες Αγορές Ασίας – Ειρηνικού.
Μικτές οι διαθέσεις και οριακές μεταβολές στην Ευρώπη, με μικρά κέρδη οι δείκτες στην Wall Street.
Μικρά κέρδη για το Πετρέλαιο, ακόμα μικρότερα για το Ευρώ.
Προσπαθεί να κινηθεί προς τα $1835 ο Χρυσός και προς τα $20,20 το Ασήμι.
Προς τα $21600 πιέζεται το Bitcoin, προς τα $1535 το Ethereum.
“Η Silvergate, η Τράπεζα με έδρα το Σαν Ντιέγκο, η οποία μετατράπηκε σε Τράπεζα για τον κλάδο των Κρυπτονομισμάτων, σχεδιάζει να τερματίσει τις δραστηριότητές της, ενόψει της αναταραχής στις Αγορές Ψηφιακών Νομισμάτων”, όπως μεταδίδουν οι Financial Times.
Πτώση σημείωσε ο πληθωρισμός στην Κίνα τον Φεβρουάριο καθώς περιορίστηκε στο 1%, επίπεδο που είναι το χαμηλότερο εδώ κι έναν χρόνο. Οι αναλυτές ανέμεναν ότι ο πληθωρισμός θα κυμαινόταν περί το 1,9%.
Η Οικονομία της Ιαπωνίας αναπτύχθηκε, τους τελευταίους τρεις μήνες του περασμένου έτους, κατά 0,1% σε ετήσια βάση, σε σύγκριση με το 0,6% που ανακοινώθηκε στις προκαταρκτικές εκτιμήσεις.
Σε ιστορικό χαμηλό υποχωρούν οι μετοχές του Ομίλου Credit Suisse, μετά την ανακοίνωση της Ελβετικής Τράπεζας ότι “καθυστερεί τη δημοσίευση της ετήσιας έκθεσης των αποτελεσμάτων της, μετά από έρευνα της τελευταίας στιγμής από τις Ρυθμιστικές Αρχές των ΗΠΑ, σχετικά με προηγούμενες οικονομικές καταστάσεις”.
Ο αριθμός των Αμερικανών που έκαναν αίτηση για επίδομα ανεργίας, την εβδομάδα που ολοκληρώθηκε στις 25 Φεβρουαρίου, εκτινάχτηκε στις 211000, από 190000 την προηγούμενη εβδομάδα. Το επίπεδο αυτό είναι το υψηλότερο από τα τέλη Δεκεμβρίου. Οι αναλυτές προέβλεπαν άνοδο στις 195000.
Επιστροφή στο Χ.Α.
Να σημειωθεί ότι η σημερινή συνεδρίαση πρόσθεσε 0,3 δισ. ευρώ από τη συνολική κεφαλαιοποίηση του Χ.Α.
Σε αναβάθμιση της τιμής - στόχου για τη μετοχή της Jumbo προχώρησε η Eurobank Equities, διατηρώντας τη σύσταση “buy” και έχοντας τον τίτλο στα “top picks”. Η νέα τιμή είναι 25,6 ευρώ, έναντι 19,5 ευρώ προηγουμένως. Επισημαίνει ότι “η Εταιρεία συνεχίζει την εντυπωσιακή πορεία, έχοντας επιτύχει αύξηση πωλήσεων 40% στο διάστημα Ιανουάριος - Φεβρουάριος 2023, μετά από +14% το 2022. Υπό το πρίσμα της δυναμικής έναρξης του 2023, το management παρείχε καθοδήγηση για αύξηση πωλήσεων 15% το 2023”.
Από τις μετοχές της υψηλής κεφαλαιοποίησης, δεν ήλθαν σε επαφή με το αρνητικό πρόσημο οι ΠΕΙΡ, ΒΙΟ, ΔΕΗ, ΕΕΕ, ΕΛΧΑ, ΜΟΗ, ΜΠΕΛΑ. Μέσω των τελικών δημοπρασιών στο υψηλό ημέρας έκλεισε ο ΟΛΠ και στο χαμηλό οι Αεροπορία Αιγαίου και ΟΠΑΠ.
Καλύτερη των προηγούμενων συνεδριάσεων η τελική εικόνα με 68 ανοδικούς τίτλους, έναντι 51 πτωτικών, ενώ 6 τίτλοι τερμάτισαν τη συνεδρίαση με κέρδη μεγαλύτερα του 3%.
---ΧΠΑ
Συνεδρίαση ανοδικής αντίδρασης και στην Αγορά Παραγώγων, με τις συναλλαγές να σημειώνουν οριακή αύξηση στο συμβόλαιο του δείκτη και ευδιάκριτη υποχώρηση στα Σ.Μ.Ε. επί μετοχών (46.804 συμβόλαια).
Στα 7.127 συμβόλαια του FTSE25 οι ανοιχτές θέσεις (από 6.993 στην αμέσως προηγούμενη συνεδρίαση) για τον πρώτο μήνα (Μάρτιος).
Στα 539 συμβόλαια του ΔΤΡ οι ανοιχτές θέσεις (από 539 στην αμέσως προηγούμενη συνεδρίαση) για τον πρώτο μήνα (Μάρτιος).
Το συμβόλαιο του δείκτη υψηλής κεφαλαιοποίησης – μονάδα διαπραγμάτευσης: 1 μονάδα δείκτη Χ 2 ευρώ, χρηματικός διακανονισμός - (συνολικά 1.298, 874 για τον Μάρτιο και 424 για τον Απρίλιο, τιμή κλεισίματος για τον πρώτο μήνα 2.638), κινήθηκε μεταξύ 2.620 και 2.664,5 μονάδων.
Το συμβόλαιο του ΔΤΡ – μονάδα διαπραγμάτευσης: 1 μονάδα δείκτη Χ 25 ευρώ, χρηματικός διακανονισμός – (συνολικά 285, 185 για τον Μάρτιο και 100 για τον Ιούνιο τιμή κλεισίματος για τον πρώτο μήνα 842,5), κινήθηκε μεταξύ 833,25 και 851 μονάδων.
Ελάχιστος ο αξιοσημείωτος ο δανεισμός τίτλων (18.483 Eurobank, 31.000 Jumbo, 10.000 ΟΠΑΠ), ενώ συνεχίστηκαν οι συναλλαγές στα ΣΜ.Ε. επί μετοχών με κυριότερες σε Alpha Bank (9.066), Eurobank (3.516), Πειραιώς (17.883), ΟΤΕ (845), Εθνική (3.149), ΔΕΗ (4.104), Άβακα (102), Ελλάκτωρα (126), Lamda Development (197), Ελ. Πετρέλαια (167), ΕΧΑΕ (915), Cenergy (338), Jumbo (673), Μυτιληναίος (678), Motor Oil (233), ΟΠΑΠ (583), Τέρνα Ενεργειακή (555), Ιντρακάτ (2.052), MIG (330), Viohalco (119), ΟΛΠ (236).
Οι μεγαλύτερες ανοιχτές θέσεις - συμβόλαια (Μέγεθος Συμβολαίου: 100 Μετοχές, Φυσική Παράδοση), για τον πρώτο μήνα (Μάρτιος), στα Σ.Μ.Ε. επί μετοχών, με πάνω από 10.000 κομμάτια, σε: Alpha Bank 108.199, Πειραιώς 44.779, Eurobank 12.789, ΔΕΗ 25.252, ΑΔΜΗΕ 15.204. OTE 11.376, Εθνική 11.143.
Οι περισσότερο δανεισμένοι τίτλοι, μόνο από OTC (*), καθώς το Χ.Α., στην συγκεντρωτική κατάσταση του ΗΔΤ, δεν δημοσιεύει τους δανεισμούς από την ΕΧΑΕ, είναι: Alpha Bank 60.893.740 τεμ., (από 60.893.740 τεμ. στην αμέσως προηγούμενη συνεδρίαση), ΔΕΗ 2.122.578 τεμ. (2.122.578), Eurobank 35.882.763 τεμ. (35.882.763), ΟΠΑΠ 1.446.738 τεμ. (1.446.738), Εθνική 12.268.606 τεμ. (11.649.150), ΟΤΕ 922.790 τεμ. (925.449), Πειραιώς 780.882 τεμ. (795.891), MIG 1.204.474 (1.204.474), Motor Oil 2.459.821 (2.448.365).
(*) Τα στοιχεία συναλλαγές δανεισμού τίτλων μέσω OTC δηλώνονται από τους Χειριστές ΣΑΤ και αφορούν τις ποσότητες που έχουν καταγραφεί στο ΣΑΤ, έως και τη προηγούμενη εργάσιμη ημέρα.