Εθνική: Στα 48 εκατ. τα κέρδη στο εννεάμηνο

Κέρδη μετά φόρων από συνεχιζόμενες δραστηριότητες ύψους €48 εκατ. κατέγραψε η Εθνική Τράπεζα στο Εννεάμηνο του 2018 σε επίπεδο Ομίλου, έναντι ζημιών €103 εκατ. την αντίστοιχη περσινή περίοδο, σύμφωνα με σχετική ανακοίνωση.

Παράλληλα η μείωση των Μη Εξυπηρετούμενων Ανοιγμάτων συνεχίζεται για 10 συναπτά τρίμηνα. Ειδικότερα τα εγχώρια Μη Εξυπηρετούμενα Ανοίγματα (NPEs) έχουν μειωθεί κατά €2,4 δισ. τους τελευταίους 12 μήνες.

Η συνολική μείωση των Μη Εξυπηρετούμενα Ανοιγμάτων ύψους €5,6 δισ. από το τέλος του 2015 αντανακλά τον αρνητικό ρυθμό δημιουργίας νέων επισφαλειών (€2,1 δισ.), καθώς και διαγραφές πλήρως καλυμμένων από προβλέψεις δανείων (€3,5 δισ.), εκ των οποίων €2 δισ.. έχουν ήδη πωληθεί.

Στην Ελλάδα, οι δείκτες κάλυψης Μη Εξυπηρετούμενων Ανοιγμάτων και δανείων σε καθυστέρηση άνω των 90 ημερών από σωρευμένες προβλέψεις ανήλθαν σε 60% και 84%, αντίστοιχα. Λαμβάνοντας υπόψη και τις εξασφαλίσεις (collateral), ο συνολικός δείκτης κάλυψης υπερβαίνει το 100% σε όλες τις επιμέρους κατηγορίες δανείων. Οι εγχώριοι δείκτες Μη Εξυπηρετούμενων Ανοιγμάτων και δανείων σε καθυστέρηση άνω των 90 ημερών διαμορφώθηκαν σε 43% και 30%, αντίστοιχα.

Παράλληλα το εγχώριο κόστος πιστωτικού κινδύνου (CoR) διατηρήθηκε στα επίπεδα των 109 μ.β. από 107 μ.β. το προηγούμενο τρίμηνο, εξαιρουμένης της επίπτωσης από τις πωλήσεις χαρτοφυλακίων μη εξυπηρετούμενων δανείων κατά το Β’ Τρίμηνο, τονίζεται στην ανακοίνωση.

Η οργανική κερδοφορία ύψους €62 εκατ. στην Ελλάδα έναντι ζημιών €100 εκατ. το Εννεάμηνο του 2017 αντανακλά τη σημαντική αποκλιμάκωση του κόστους πιστωτικού κινδύνου (-143 μ.β. σε ετήσια βάση), αντισταθμίζοντας πλήρως τη μείωση των οργανικών εσόδων.

Στην Ελλάδα, τα καθαρά έσοδα από τόκους διαμορφώθηκαν σε €253 εκατ. (-1% σε τριμηνιαία βάση), αγγίζοντας το χαμηλότερο σημείο τους. Σε επίπεδο Εννεαμήνου, τα καθαρά επιτοκιακά έσοδα ύψους €776 εκατ. (-22% σε ετήσια βάση) αντικατοπτρίζουν την αρνητική επίπτωση από την εφαρμογή του ΔΠΧΠ 9 και την ανατιμολόγηση στεγαστικών δανείων συνδεδεμένων με το επιτόκιο εντόκων γραμματίων του Ελληνικού Δημοσίου διάρκειας ενός έτους το Α’ Εξάμηνο, καθώς και τις αναδιαρθρώσεις δανείων και την απομόχλευση του χαρτοφυλακίου Λιανικής Τραπεζικής.

Στην Ελλάδα, οι λειτουργικές δαπάνες διαμορφώθηκαν σε €658 εκατ. το Εννεάμηνου του 2018 (+3% σε ετήσια βάση), κυρίως λόγω της αύξησης των γενικών και διοικητικών εξόδων (+7% σε ετήσια βάση). Η ολοκλήρωση του τρέχοντος Προγράμματος Εθελουσίας Εξόδου Προσωπικού, στο οποίο έχουν δηλώσει συμμετοχή περισσότεροι από 500 εργαζόμενοι από το δίκτυο και τις διοικητικές υπηρεσίες, αναμένεται να ωφελήσει τις δαπάνες προσωπικού κατά τουλάχιστον €25 εκατ. το 2019 .

Οι προβλέψεις για επισφαλή δάνεια στην Ελλάδα μειώθηκαν κατά 60% σε ετήσια βάση και διαμορφώθηκαν σε €233 εκατ. το Εννεάμηνο του 2018 (κόστος πιστωτικού κινδύνου 108 μ.β.)

Τα Κέρδη από συνεχιζόμενες δραστηριότητες μετά φόρων ανήλθαν στα €33 εκατ. το Εννεάμηνο του 2018 στην Ελλάδα έναντι ζημιών €122 εκατ. το Εννεάμηνο του 2017, αναφέρεται στην ανακοίνωση.

Δήλωση Παύλου Μυλωνά

«Οι οικονομικές συνθήκες στην Ελλάδα βελτιώνονται σταθερά, εξέλιξη η οποία αναμένεται να δώσει ώθηση στην κερδοφορία της Τράπεζας, συντελώντας παράλληλα στην οργανική μείωση των Μη Εξυπηρετούμενων Ανοιγμάτων στο προσεχές διάστημα.

Το βελτιωμένο περιβάλλον θα διευκολύνει επίσης τις πωλήσεις Μη Εξυπηρετούμενων Ανοιγμάτων, ειδικά καθώς σε αυτές θα προστίθενται και εξασφαλισμένα μη εξυπηρετούμενα δάνεια. Αξίζει να σημειωθεί ότι οι τιμές ακινήτων ενισχύθηκαν κατά 3,7% σε ετήσια βάση το Γ’ Τρίμηνο του 2018. Στο πλαίσιο αυτό, ο υψηλός δείκτης κάλυψης Μη Εξυπηρετούμενων Ανοιγμάτων ύψους 60% συνιστά συγκριτικό πλεονέκτημα για την Τράπεζα, καθώς θα επιτρέψει στην ΕΤΕ να προχωρήσει αποφασιστικά στην αποκλιμάκωση Μη Εξυπηρετούμενων Ανοιγμάτων. Η ΕΤΕ υπέβαλε πρόσφατα στον Ενιαίο Εποπτικό Μηχανισμό τη νέα στρατηγική της για τη μείωση των Μη Εξυπηρετούμενων Ανοιγμάτων, με την οποία δεσμεύεται σε μείωση της τάξεως των €10 δισ. μέχρι το τέλος του 2021.

Η οργανική κερδοφορία της Τράπεζας το Εννεάμηνο του 2018 ανήλθε στα €84 εκατ., σε αντίθεση με ζημίες ύψους €75 εκατ. την αντίστοιχη περίοδο του προηγούμενου έτους. Η επίδοση αυτή αντανακλά την αποκλιμάκωση του κόστους πιστωτικού κινδύνου σε διατηρήσιμα επίπεδα της τάξεως των 110 μ.β. περίπου, μετά την επίτευξη υψηλών ποσοστών κάλυψης Μη Εξυπηρετούμενων Ανοιγμάτων. Μετά την πτώση τους κατά τα προηγούμενα δύο τρίμηνα, λόγω της απομόχλευσης του δανειακού μας χαρτοφυλακίου και της εφαρμογής των νέων λογιστικών προτύπων, τα καθαρά έσοδα από τόκους έχουν αγγίξει το χαμηλότερο σημείο τους. Ως εκ τούτου, αναμένεται σταδιακή ανάκαμψή τους, επικουρούμενη από την επιτάχυνση των εκταμιεύσεων δανείων προς επιχειρήσεις, οι οποίες υπερβαίνουν το €1 δισ. το Δ’ Τρίμηνο του 2018. Παράλληλα, η Τράπεζα έχει περιορίσει το κομμάτι των επιτοκιακών εσόδων από Μη Εξυπηρετούμενα Ανοίγματα, βελτιώνοντας έτσι την ποιότητα των καθαρών εσόδων από τόκους.

Τα λειτουργικά έξοδα θα ωφεληθούν άμεσα από το τρέχον Πρόγραμμα Εθελουσίας Εξόδου Προσωπικού, με τη συμμετοχή να αναμένεται να ξεπεράσει τους 500 εργαζόμενους το 2018, καθώς και από το συνεχιζόμενο εξορθολογισμό του δικτύου καταστημάτων. Στο προσεχές διάστημα, η εφαρμογή του Σχεδίου Ανασχηματισμού της Τράπεζας, το οποίο θα ανακοινωθεί εντός του Α’ Τριμήνου του 2019, θα οδηγήσει στη σημαντική ενίσχυση της κερδοφορίας μας».

Ρευστότητα

Οι καταθέσεις του Ομίλου ενισχύθηκαν κατά 1,9% σε τριμηνιαία βάση και διαμορφώθηκαν σε €42,0 δισ. το Γ’ τρίμηνο του 2018, αντανακλώντας τις τάσεις στον εγχώριο τραπεζικό κλάδο. Στην Ελλάδα, οι καταθέσεις αυξήθηκαν κατά €757 εκατ. σε σχέση με το προηγούμενο τρίμηνο σε €40,0 δισ. Οι καταθέσεις στη Ν.Α. Ευρώπη ενισχύθηκαν κατά 1,4% σε τριμηνιαία βάση σε €2,0 δισ. Σε σχέση με το Εννεάμηνο του 2017, οι καταθέσεις του Ομίλου αυξήθηκαν κατά 8,9% σε ετήσια βάση, αντανακλώντας εισροές καταθέσεων ύψους €3,3 δισ. στην Ελλάδα, παρά τη συνεχιζόμενη χαλάρωση των περιορισμών στην κίνηση κεφαλαίων.

Ως αποτέλεσμα των ανωτέρω, ο δείκτης Δανείων προς Καταθέσεις βελτιώθηκε περαιτέρω σε 71% στην Ελλάδα (73% το Β’ Τρίμηνο του 2018) και σε 72% σε επίπεδο Ομίλου.

Η χρηματοδότηση από το Ευρωσύστημα διατηρείται σε μόλις €2,3 δισ. τον Νοέμβριο από €2,8 δισ. το τέλος του Β’ Τριμήνου του 2018 και αφορά αποκλειστικά στο Πρόγραμμα Στοχευμένων Συναλλαγών Μακροχρόνιας Αναχρηματοδότησης της ΕΚΤ. Το Εννεάμηνο του 2018, οι δείκτες Κάλυψης Ρευστότητας (LCR) και Καθαρής Σταθερής Χρηματοδότησης (NSFR) ανέρχονται σε 124% και 103% αντίστοιχα, υπερβαίνοντας το ελάχιστο εποπτικό όριο του 100%.

Η απόφαση από την ΕΚΤ τον Αύγουστο του 2018 για άρση της κατ' εξαίρεση αποδοχής ομολόγων και εντόκων γραμματίων του Ελληνικού ∆ημοσίου ως αποδεκτών ενεχύρων στις πράξεις κύριας αναχρηματοδότησης δεν επηρεάζει το κόστος χρηματοδότησης της ΕΤΕ, καθώς τα ελληνικά ομόλογα και έντοκα γραμμάτια αντικαταστάθηκαν με καλυμμένα ομόλογα υψηλής διαβάθμισης της ΕΤΕ.

Κεφαλαιακή Επάρκεια

Ο δείκτης CET1 διαμορφώθηκε σε 16,4% (+20 μ.β. σε τριμηνιαία βάση) και υπερβαίνει το ελάχιστο όριο των κεφαλαιακών απαιτήσεων. Ο δείκτης CET1 ενσωματώνει την απομείωση της αξίας της θυγατρικής της ΕΤΕ στη Ρουμανία, ως αποτέλεσμα της συμφωνίας για πώληση σε τιμή χαμηλότερη από την εύλογη αξία της.

Λαμβάνοντας υπόψη τα κέρδη μετά από φόρους του Εννεαμήνου 2018, καθώς και το όφελος από τη μείωση των σταθμισμένων στοιχείων ενεργητικού μετά την ολοκλήρωση της πώλησης της θυγατρικής μας SABA τον Οκτώβριο, ο δείκτης CET1 διαμορφώνεται σε 16,6% και σε 13,1%, με πλήρη επίπτωση από την εφαρμογή του ΔΠΧΠ 9.

* Τα αναλυτικά αποτελέσματα εννεαμήνου της Εθνικής δημοσιεύονται στη δεξιά στήλη «Συνοδευτικό Υλικό»