Το πρώτο έμπρακτο δείγμα ότι ανοίγουν και πάλι οι αγορές για ελληνικές επιχειρήσεις και ότι υπάρχει όρεξη στο εξωτερικό για ελληνικό ρίσκο έστειλε η επιτυχής άντληση 700 εκατ. ευρώ από τον ΟΤΕ μέσω 5ετούς ευρωομολόγου.

Το βιβλίο προσφορών που έτρεξαν για λογαριασμό του Οργανισμού η BNP, η Deutsche Bank και η HSBC (joint bookrunners) και οι τράπεζες ΕΤΕ, Eurobank Ergasias, Alpha, Nomura, Credit Suisse και Citigroup (Co-Managers) έκλεισε χθες το απόγευμα με υπερκάλυψη 2,7 φορών καθώς κατατέθηκαν προσφορές που ξεπέρασαν το 1,9 δισ. ευρώ.

Το μεγαλύτερο μέρος των προσφορών, σύμφωνα με τραπεζικά στελέχη, ήρθε από το εξωτερικό, αποτέλεσμα αφενός της σημαντικής μείωσης του ρίσκου χώρας και αφετέρου των καλών θεμελιωδών στοιχείων του ΟΤΕ. Το ύψος των προσφορών αλλά και η διαμόρφωση του ετήσιου τοκομεριδίου στο 7,875% αποτελεί θετική έκπληξη καθώς η αγορά περίμενε ότι θα διαμορφωνόταν στο 8% - 8,25%.

Ακόμη πιο σημαντικό όμως είναι, με βάση τις ίδιες πηγές, ότι ο Οργανισμός κατάφερε να δανειστεί για 5ετία. «Πρόκειται για κίνηση που ήταν αδιανόητη πριν από τρεις μήνες και αποτυπώνει την αποκατάσταση της εμπιστοσύνης για τη χώρα αλλά και την αυξημένη διάθεση ανάληψης ρίσκου που υπάρχει διεθνώς», επισημαίνουν, συμπληρώνοντας ότι αποτελεί το καλύτερο «παγοθραυστικό» για να ακολουθήσουν και άλλες μεγάλες ελληνικές επιχειρήσεις με καλά θεμελιώδη στοιχεία.

Σημειώνεται ότι το προηγούμενο δίμηνο υπήρξαν επιτυχείς ανανεώσεις ομολόγων που λήγουν από ΟΤΕ και Τιτάν, αφορούσαν όμως μικρά ποσά και καλύφθηκαν από εγχώριους επενδυτές, πελάτες στην πλειονότητά τους των τμημάτων private banking των ελληνικών τραπεζών.

Στα σκαριά τρεις αυξήσεις κεφαλαίου

Το δεύτερο βήμα, σύμφωνα με τραπεζικά στελέχη, είναι η διενέργεια αυξήσεων κεφαλαίου από μεγάλες ελληνικές επιχειρήσεις. Σύμφωνα με τους ίδιους, τρεις εισηγμένες ετοιμάζουν ήδη αυξήσεις κεφαλαίου είτε για να χρηματοδοτήσουν νέες επενδύσεις, είτε για μείωση δανεισμού.